首页 > 正文

招行上线私募定投 打破百万门槛、联手淡水泉等10家顶级私募

2019年12月03日 21:46
来源: 华夏时报
编辑:东方财富网

手机上阅读文章

  • 提示:
  • 微信扫一扫
  • 分享到您的
  • 朋友圈

  自今年9月平安银行私人银行开展私募定投业务后,私行“一哥”招商银行也于近日上线私募定投产品。据了解,招行首批10家私募包括淡水泉、重阳、朱雀、中欧瑞博等知名私募。私募定投新产品均为混合类产品,认购起点降至40万元,打破私募产品百万起步的门槛。

  “私募定投的特点,最主要在于平滑市场风险,降低持仓成本,从而降低市场入场点的重要性。不同于公募基金的定期倍投方式,私募定投更多的是追加投资的形式,而追加的金额比例可能相对于第一次投资的比例相差很远。” 私募排排网研究员刘有华向《华夏时报》记者表示。

  刘有华认为,实际结果来看,推广私募定投时也不可避免的会遇到一些难题,一是由于是创新型的,私募投资者的接受度和市场的认知度都比较低,需要做一定的前期宣传和持续沟通工作;二是私募定投涉及到投资者、私募募集机构、托管机构、银行等多方,业务流程会比较复杂。此外,如何在有效合法合规的范围内,简化业务流程,也成为一个难点。

  招行加入私募定投 “门槛”低至40万

  继平安私人银行开启首家私募定投后,招商银行也紧跟步伐,开启私募定投时代,但两者存在一定的区别。

  据悉,招商银行挑选了10家机构开展私募定投业务,包括淡水泉、重阳投资、朱雀投资、中欧瑞博、拾贝投资、中泰证券资管等绩优机构。

44.jpg

  私募排排网数据显示,淡水泉、拾贝投资、重阳投资等上述机构的管理规模超过了100亿元。整体来看,上述入选机构体现了较强的投资管理能力。

  招商银行的私募定投起点多少?

  一般来说,私募投资是要100万元起步,但招行App显示,此次推出的私募定投“门槛”降至40万起。具体来看,对于股票类产品(权益类仓位不低于80%)首次认购起点不低于100万元;混合类产品(权益类仓位最高80%)首次认购起点不低于40万元。首批十家私募定投新产品均为混合类产品,认购起点40万元。

  以“中信拾贝智投C期”为例,电子合同显示,存续期内,如果委托人已经认购且仍然持有本信托计划的信托单位,委托人可追加信托资金,每次追加信托资金的最低金额为1万元。

  此外,此次的私募定投均为新发产品,投资最低限额、费率结构、开放期等方面与老产品都不一样。费率方面,认/申购费率为0.5%,这比私募普遍的1%认购费要便宜。

  《华夏时报》记者注意到,2019年9月初,淡水泉与平安银行私行合作,率先推出私募定投产品,开辟私募新玩法。

  资料显示,私募定投服务仅面向成功做过私募产品首次认购的合格投资者。满足此条件的情况下,投资者需首次认购上述私募定投相关产品不低于100万元,跟随产品的开放日进行定投,追加认购不低于5000元,且以1000元的整数倍递增,认购额度为5亿元。该产品于今年8月31日开始销售,今年9月25日结束认购。费率方面,认购费率为1%、赎回费率为2%。

  平安银行某内部人士告诉《华夏时报》记者,“淡水泉优选1号”起初追加购买为10万元起,后来产品管理人华润信托调整了追加购买金额,目前只有淡水泉和私行合作定投,其他私募是规划陆续推出。

  最大特点:平滑市场风险降低持仓成本

  事实上,除了两家银行开展私募定投业务,《华夏时报》记者了解到,也有私募自己在做私募定投,但玩法不同。

  “我们可以说是国内私募定投第一家,公司自己做了一支‘翼虎’沪深300指数价值增强产品,以定投的方式进行交易操作。” 深圳市翼虎投资管理有限公司董事长余定恒在接受《华夏时报》记者采访时表示,“不同于市场上投资者分批、定时将资金给管理机构,公司是在拿到投资者资金后(例如100万元),由基金经理采用分批建仓、加仓减仓来完成一系列操作。产品采用2+1年封闭期操作,经大量数据回测对比24个月是定投最佳投资周期。”。深圳市翼虎投资管理有限公司是一家目前管理着18只产品的私募基金公司,总资产管理规模接近40亿元。

  “与传统银行主打的公私募定投方式相比,翼虎定投主要有如下两大优势:一是可以规避市场在极端恐慌与亢奋之时,投资者不敢买卖的人性弱点;二是翼虎定投本质是一款把握住牛熊转换机遇、量身定制的产品,可以帮助投资者提升定投的效率,更好地规避掉熊市尾部风险。”余定恒补充到。

  不论是银行私行的私募定投还是私募直接的定投,私募排排网研究员刘有华向《华夏时报》记者表示,私募定投的特点,最主要在于平滑市场风险,降低持仓成本,从而降低市场入场点的重要性。私募定投是鉴公募基金定投的经验,在合规合法的基础上,衍生出来的新的私募投资方法。但是又和公募基金有不一样的地方,比如公募基金的定投更多的是定期倍投,而私募定投更多的是追加投资的形式,而追加的金额比例可能相对于第一次投资的比例相差很远。

  “对于客户而言,基金定投最大的好处就是通过定期定额的投资方式,规避了投资者对进场时机主观判断的影响,让投资者养成良好的长期投资习惯,从而达到复利的效果。对于私募而言,可以起到积少成多的效果。从实际结果来看,推广私募定投时也不可避免的会遇到一些难题,一是由于是创新型的,私募投资者的接受度和市场的认知度都比较低,需要做一定的前期宣传和持续沟通工作;二是私募定投涉及到投资者、私募募集机构、托管机构、银行等多方,业务流程会比较复杂;如何在合法合规的范围内,简化业务流程,也成为一个难点。”刘有华补充道。

(原标题:搅局者来了!招行上线私募定投,打破百万门槛,联手淡水泉等10家顶级私募)

(责任编辑:DF526)

 
 
 
 

网友点击排行

 
  • 基金
  • 财经
  • 股票
  • 基金吧
 
郑重声明:天天基金网发布此信息目的在于传播更多信息,与本网站立场无关。天天基金网不保证该信息(包括但不限于文字、数据及图表)全部或者部分内容的准确性、真实性、完整性、有效性、及时性、原创性等。相关信息并未经过本网站证实,不对您构成任何投资决策建议,据此操作,风险自担。数据来源:东方财富Choice数据。

将天天基金网设为上网首页吗?      将天天基金网添加到收藏夹吗?

关于我们|资质证明|研究中心|联系我们|安全指引|免责条款|隐私条款|风险提示函|意见建议|在线客服|诚聘英才

天天基金客服热线:95021 |客服邮箱:vip@1234567.com.cn|人工服务时间:工作日 7:30-21:30 双休日 9:00-21:30
郑重声明:天天基金系证监会批准的基金销售机构[000000303]。天天基金网所载文章、数据仅供参考,使用前请核实,风险自负。
中国证监会上海监管局网址:www.csrc.gov.cn/pub/shanghai
CopyRight  上海天天基金销售有限公司  2011-现在  沪ICP证:沪B2-20130026  网站备案号:沪ICP备11042629号-1

A
安信证券资产安信基金
B
博时基金渤海汇金博道基金贝莱德基金管理北京京管泰富基金百嘉基金北信瑞丰宝盈基金博远基金
C
长盛基金长城基金诚通证券财通基金长安基金淳厚基金创金合信基金长城证券财通资管长信基金财达证券长江证券(上海)资管财信证券
D
东方红资产管理东莞证券东海基金德邦基金东方阿尔法基金东财基金东海证券德邦证券资管东兴证券东兴基金第一创业东吴基金达诚基金东证融汇证券资产管理大成基金东方基金东吴证券
F
方正富邦基金富国基金富达基金(中国)方正证券富荣基金富安达基金蜂巢基金
G
国海富兰克林基金国投瑞银基金广发资产管理国寿安保基金国联安基金光大保德信基金国投证券国联证券国都证券国海证券国新国证基金国泰基金国新证券股份国金基金国信证券国融基金格林基金广发基金国联基金工银瑞信基金国元证券
H
华润元大基金华泰证券(上海)资产管理华宸未来基金华泰柏瑞基金华富基金宏利基金华鑫证券汇百川基金汇丰晋信基金华安基金华商基金红土创新基金华泰保兴基金弘毅远方基金华安证券华西基金泓德基金汇泉基金合煦智远基金恒越基金惠升基金汇安基金恒生前海基金华夏基金红塔红土恒泰证券华创证券汇添富基金华宝基金海富通基金
J
嘉实基金建信基金金元顺安基金交银施罗德基金九泰基金景顺长城基金嘉合基金金信基金金鹰基金江信基金