| 基金全称 | 天弘上证科创板综合指数增强型证券投资基金 | 基金简称 | 天弘上证科创板综合指数增强C |
| 基金代码 | 023896（前端） | 基金类型 | 指数型-股票 |
| 发行日期 | 2025年04月01日 | 成立日期 | 2025年04月22日 |
| 成立规模 | 13.320亿份 | 资产规模 | 2.53亿份（截止至：2025年06月30日） |
| 基金管理人 | 天弘基金 | 基金托管人 | 招商银行 |
| 管理费率 | 0.80%（每年） | 托管费率 | 0.15%（每年） |
| 销售服务费率 | 0.40%（前端） | 最高认购费率 | 0.00%（前端） |
| 最高申购费率 | --（前端）天天基金优惠费率：0.00%（前端） | 最高赎回费率 | 1.50%（前端） |
| 基金管理费和托管费直接从基金产品中扣除，具体计算方法及费率结构请参见基金《招募说明书》 |
天弘上证科创板综合指数增强C(023896) - 基金经理
 | |
| 姓名 | 林心龙 |
|---|---|
| 上任日期 | 2025-04-22 |
林心龙先生:光学工程专业硕士。历任南方基金管理股份有限公司研究员、新华基金管理股份有限公司基金经理助理,2019年8月加盟天弘基金管理有限公司,历任高级研究员。历任天弘中证沪港深线上消费主题交易型开放式指数证券投资基金基金经理(2021年11月至2023年06月)、天弘中证科创创业50指数证券投资基金基金经理(2021年07月至2022年08月)、天弘中证科创创业50交易型开放式指数证券投资基金基金经理(2022年05月至2024年01月)、天弘中证科创创业50交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理(2022年08月至2024年04月)、天弘中证智能汽车主题指数型发起式证券投资基金基金经理(2021年01月至2025年03月)、天弘中证沪港深物联网主题交易型开放式指数证券投资基金基金经理(2021年10月至2024年04月)、天弘中证芯片产业指数型发起式证券投资基金基金经理(2021年07月至2024年04月)、天弘中证人工智能主题指数型发起式证券投资基金基金经理、天弘中证新能源汽车指数型发起式证券投资基金基金经理(2021年04月至2025年03月)。现任天弘基金管理有限公司基金经理、基金经理助理、天弘中证新能源指数增强型证券投资基金基金经理、天弘中证电子交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理、天弘中证计算机主题交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理、天弘中证计算机主题交易型开放式指数证券投资基金基金经理、天弘中证电子交易型开放式指数证券投资基金基金经理、天弘创业板交易型开放式指数证券投资基金基金经理、天弘中证高端装备制造指数增强型证券投资基金基金经理、天弘创业板交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理、天弘中证沪港深科技龙头指数型发起式证券投资基金基金经理、天弘中证芯片产业交易型开放式指数证券投资基金基金经理、天弘中证芯片产业交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理、天弘中证半导体材料设备主题指数型发起式证券投资基金基金经理(2024年5月28日至2025年6月26日)、天弘上证科创板综合指数增强型证券投资基金基金经理。2025年1月11日担任天弘中证1000增强策略交易型开放式指数证券投资基金基金经理。曾任天弘中证沪港深云计算产业交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金、天弘中证沪港深云计算产业交易型开放式指数证券投资基金基金经理。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 024856 | 天弘沪深300指数量化增强C | 指数型-股票 | 2025-08-19 | 至今 | 18天 | 0.04% |
| 024855 | 天弘沪深300指数量化增强A | 指数型-股票 | 2025-08-19 | 至今 | 18天 | 0.06% |
| 023896 | 天弘上证科创板综合指数增强C | 指数型-股票 | 2025-04-22 | 至今 | 137天 | 30.71% |
| 023895 | 天弘上证科创板综合指数增强A | 指数型-股票 | 2025-04-22 | 至今 | 137天 | 30.90% |
| 159685 | 天弘中证1000增强ETF | 指数型-股票 | 2025-01-11 | 至今 | 238天 | 39.68% |
| 022960 | 天弘创业板ETF联接Y | 指数型-股票 | 2024-12-13 | 至今 | 267天 | 32.02% |
| 022559 | 天弘中证高端装备制造指数增强E | 指数型-股票 | 2024-11-07 | 至今 | 303天 | 24.37% |
| 021533 | 天弘中证半导体材料设备主题指数发起C | 指数型-股票 | 2024-06-04 | 2025-06-26 | 1年又22天 | 22.91% |
| 021532 | 天弘中证半导体材料设备主题指数发起A | 指数型-股票 | 2024-06-04 | 2025-06-26 | 1年又22天 | 23.17% |
| 159310 | 天弘中证芯片产业ETF | 指数型-股票 | 2024-04-18 | 至今 | 1年又141天 | 81.20% |
| 019170 | 天弘中证沪港深云计算产业ETF发起联接C | 指数型-股票 | 2023-09-19 | 2025-05-15 | 1年又239天 | 27.00% |
| 019171 | 天弘中证沪港深云计算产业ETF发起联接A | 指数型-股票 | 2023-09-19 | 2025-05-15 | 1年又239天 | 27.42% |
| 012212 | 天弘中证高端装备制造指数增强A | 指数型-股票 | 2023-06-03 | 至今 | 2年又96天 | 40.47% |
| 012213 | 天弘中证高端装备制造指数增强C | 指数型-股票 | 2023-06-03 | 至今 | 2年又96天 | 39.53% |
| 012328 | 天弘中证新能源指数增强A | 指数型-股票 | 2022-07-13 | 至今 | 3年又56天 | -35.29% |
| 012329 | 天弘中证新能源指数增强C | 指数型-股票 | 2022-07-13 | 至今 | 3年又56天 | -35.90% |
| 159603 | 天弘中证科创创业50ETF | 指数型-股票 | 2022-05-26 | 2024-01-17 | 1年又236天 | -31.89% |
| 001593 | 天弘创业板ETF联接C | 指数型-股票 | 2022-05-25 | 至今 | 3年又105天 | 29.06% |
| 001630 | 天弘中证计算机ETF联接C | 指数型-股票 | 2022-05-25 | 至今 | 3年又105天 | 37.78% |
| 159977 | 天弘创业板ETF | 指数型-股票 | 2022-05-25 | 至今 | 3年又105天 | 30.90% |
| 001629 | 天弘中证计算机ETF联接A | 指数型-股票 | 2022-05-25 | 至今 | 3年又105天 | 38.71% |
| 159998 | 天弘中证计算机ETF | 指数型-股票 | 2022-05-25 | 至今 | 3年又105天 | 41.62% |
| 001592 | 天弘创业板ETF联接A | 指数型-股票 | 2022-05-25 | 至今 | 3年又105天 | 29.91% |
| 517390 | 天弘中证沪港深云计算产业ETF | 指数型-股票 | 2021-12-25 | 2025-05-15 | 3年又142天 | 11.01% |
| 517280 | 天弘中证沪港深线上消费主题ETF | 指数型-股票 | 2021-11-30 | 2023-06-03 | 1年又185天 | -6.23% |
| 517660 | 天弘中证沪港深物联网主题ETF | 指数型-股票 | 2021-10-30 | 2024-04-20 | 2年又173天 | -28.18% |
| 012560 | 天弘中证沪港深科技龙头指数C | 指数型-股票 | 2021-10-30 | 2024-12-03 | 3年又35天 | -21.91% |
| 012559 | 天弘中证沪港深科技龙头指数A | 指数型-股票 | 2021-10-30 | 2024-12-03 | 3年又35天 | -20.87% |
| 011839 | 天弘中证人工智能A | 指数型-股票 | 2021-08-21 | 2025-03-01 | 3年又193天 | 4.09% |
| 011840 | 天弘中证人工智能C | 指数型-股票 | 2021-08-21 | 2025-03-01 | 3年又193天 | 3.36% |
| 012553 | 天弘中证芯片产业ETF发起式联接C | 指数型-股票 | 2021-07-21 | 至今 | 4年又48天 | -1.84% |
| 012552 | 天弘中证芯片产业ETF发起式联接A | 指数型-股票 | 2021-07-21 | 至今 | 4年又48天 | -1.03% |
| 012894 | 天弘中证科创创业50ETF联接A | 指数型-股票 | 2021-07-16 | 2024-04-20 | 2年又279天 | -49.27% |
| 012895 | 天弘中证科创创业50ETF联接C | 指数型-股票 | 2021-07-16 | 2024-04-20 | 2年又279天 | -49.55% |
| 011513 | 天弘中证新能源车C | 指数型-股票 | 2021-04-10 | 2025-03-01 | 3年又326天 | -13.34% |
| 011512 | 天弘中证新能源车A | 指数型-股票 | 2021-04-10 | 2025-03-01 | 3年又326天 | -12.66% |
| 010955 | 天弘中证智能汽车指数发起式A | 指数型-股票 | 2021-01-20 | 2025-03-01 | 4年又41天 | 2.13% |
| 010956 | 天弘中证智能汽车指数发起式C | 指数型-股票 | 2021-01-20 | 2025-03-01 | 4年又41天 | 1.30% |
| 001618 | 天弘中证电子ETF联接C | 指数型-股票 | 2020-11-28 | 至今 | 4年又283天 | 19.34% |
| 159997 | 天弘中证电子ETF | 指数型-股票 | 2020-11-28 | 至今 | 4年又283天 | 20.03% |
| 001617 | 天弘中证电子ETF联接A | 指数型-股票 | 2020-11-28 | 至今 | 4年又283天 | 20.49% |
| 投资目标 | 本基金为股票型指数增强基金,在对标的指数进行有效跟踪的被动投资基础上,结合增强型的主动投资,力争获取高于标的指数的投资收益。 |
|---|---|
| 投资理念 | 暂无数据 |
| 投资范围 | 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的股票(包括创业板及其他经中国证监会允许上市的股票、存托凭证)、债券(包括国债、金融债、地方政府债、企业债、公司债、次级债、可转换债券(含可分离交易可转债)、可交换债券、央行票据、中期票据、短期融资券、超短期融资券)、货币市场工具、同业存单、银行存款、债券回购、股指期货、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。本基金可以根据相关法律法规的规定参与融资和转融通证券出借业务。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。 |
| 投资策略 | 本基金采用指数增强型投资策略,以上证科创板综合指数作为基金投资组合的标的指数,结合深入的宏观面、基本面研究及数量化投资技术,在指数化投资基础上优化调整投资组合,力争控制本基金净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.5%,年跟踪误差不超过7.75%,以实现高于标的指数的投资收益和基金资产的长期增值。如因指数编制规则调整或其他因素导致跟踪偏离度和跟踪误差超过上述范围,基金管理人将采取合理措施避免跟踪偏离度、跟踪误差进一步扩大。本基金运作过程中,当标的指数成份股发生明显负面事件面临退市,且指数编制机构暂未作出调整的,基金管理人应当按照基金份额持有人利益优先的原则,履行内部决策程序后及时对相关成份股进行调整。 资产配置策略 本基金为股票指数增强型证券投资基金,股票资产占基金资产的比例不低于90%,其中投资于标的指数成份股或备选成份股的资产不低于非现金基金资产的80%;每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%,其中,上述现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。类别资产配置不作为本基金的核心策略,一般情况下将保持各类资产配置的基本稳定。在综合考量系统性风险、各类资产收益风险比值、股票资产估值、流动性要求、申购赎回以及分红等因素后,对基金资产配置做出合适调整。 股票投资策略 股票投资策略为本基金的核心策略。本基金股票投资以指数投资为主,量化增强为辅。 1、指数投资策略 本基金的投资组合以成份股在标的指数中的权重为基础,通过控制股票组合中各股票相对其在标的指数中权重的偏离,实现对跟踪误差的控制,进行指数化投资。 2、量化增强策略 本基金使用基金管理人的量化投资团队开发的多因子α预测模型、结构化风险模型和交易成本估计模型,通过组合优化的方法构建出股票增强组合,该股票增强组合被约束了预期跟踪误差预算,同时具有较高的交易成本调整后预期超额收益率。本基金将不定期根据最新数据和量化模型优化的结果对股票组合进行调整。 1)多因子α预测模型 该模型是基于中国股票市场长期数据,利用金融理论和数理统计方法,对各因子与股票未来收益率的关系进行深入研究,寻找和开发与未来收益率具有显著关系的因子,包括估值、盈利、成长、波动率、流动性等多个方面的因子。 之后利用特定算法将多个因子整合,根据各股票在这些因子上的暴露值,估计各股票未来一段时间的α。 2)结构化风险模型 该模型是国际上研究和应用较多的风险模型,其逻辑是将个股收益率分解为共有因子的收益率和其特有的收益率,从而将个股风险(收益率的波动)转化为因子风险和其特有风险,将对股票组合的风险估计转化为对因子组合风险的估计和个股特有风险的估计,这样可以减少需要估计的变量个数,使得估计更加准确和稳健。 本基金所用的结构化风险模型也是基于上述逻辑,结合了文献与中国股票市场的具体情况开发而来。通过限制股票组合在各风险因子(如市值、β、行业等)上相对标的指数的敞口,力争将股票组合的跟踪误差控制在预算范围内。 3)交易成本估计模型 该模型根据各股票的交易活跃程度、买卖价差、交易费用、可能的持有期限等来估计各股票的交易成本,从而在构建股票组合时对各股票的预期超额收益率进行调整,达到优化组合的目的。 3、存托凭证投资策略 对于存托凭证投资,本基金将在深入研究的基础上,通过定性分析和定量分析相结合的方式,精选出具有比较优势的存托凭证。 其他类型资产投资策略 在法律法规或监管机构允许的情况下,本基金将在严格控制投资风险的基础上适当参与资产支持证券、股指期货、融资及转融通证券出借业务等金融工具的投资。 参与融资及转融通证券出借业务策略 为更好的实现投资目标,在加强风险防范并遵守审慎原则的前提下,本基金可根据投资管理的需要,参与融资及转融通证券出借业务,本基金将在分析市场行情和组合风险收益的情况、投资者类型与结构、基金历史申赎情况、出借证券流动性情况等因素的基础上,合理确定投资时机、出借证券的范围、期限和比例。若相关融资及转融通证券出借业务法律法规发生变化,本基金将从其最新规定,以符合上述法律法规和监管要求的变化。未来,随着市场的发展和基金管理运作的需要,基金管理人可以在不改变投资目标及风险收益特征的前提下,遵循法律法规的规定,履行适当程序后,相应调整或更新投资策略,并在招募说明书(更新)中公告。 资产支持证券投资策略 本基金将在严格控制风险的前提下,根据本基金资产管理的需要运用个券选择策略、交易策略等进行投资。 本基金通过对资产支持证券的发放机构、担保情况、资产池信用状况、违约率、历史违约记录和损失比例、证券信用风险等级、利差补偿程度等方面的分析,形成对资产证券的风险和收益进行综合评估,同时依据资产支持证券的定价模型,确定合适的投资对象。在资产支持证券的管理上,本基金通过建立违约波动模型、测评可能的违约损失概率,对资产支持证券进行跟踪和测评,从而形成有效的风险评估和控制。 股指期货投资策略 本基金在进行股指期货投资时,将根据风险管理原则,以套期保值为目的,采用流动性好、交易活跃的期货合约,通过对证券市场和期货市场运行趋势的研究,结合股指期货的定价模型寻求其合理的估值水平,与现货资产进行匹配,通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作。基金管理人将充分考虑股指期货的收益性、流动性及风险性特征,运用股指期货对冲系统性风险、对冲特殊情况下的流动性风险,如大额申购赎回等;利用金融衍生品的杠杆作用,以达到降低投资组合的整体风险的目的。 债券投资策略 本基金在债券投资方面,通过深入分析宏观经济数据、货币政策和利率变化趋势以及不同类属的收益率水平、流动性和信用风险等因素,以久期控制和结构分布策略为主,以收益率曲线策略、利差策略等为辅,构造能够提供稳定收益的债券和货币市场工具组合。 (1)信用债券投资策略 由于影响信用债券利差水平的因素包括市场整体的信用利差水平和信用债自身的信用情况变化,因此本基金的信用债投资策略可以具体分为市场整体信用利差曲线策略和单个信用债信用分析策略。 1)市场整体信用利差曲线策略 本基金将从经济周期、市场特征和政策因素三方面考量信用利差曲线的整体走势。在经济周期向上阶段,企业盈利能力增强,经营现金流改善,则信用利差可能收窄,反之当经济周期不景气,企业的盈利能力减弱,信用利差扩大。同时本基金也将考虑市场容量、信用债结构以及流动性之间的相互关系,动态研究信用债市场的主要特征,为分析信用利差提供依据。另外,政策因素也会对信用利差造成很大影响。这种政策影响集中在信用债市场的供给方面和需求方面。本基金将从供给和需求两方面分别评估政策对信用债市场的作用。 本基金将综合各种因素,分析信用利差曲线整体及分行业走势,确定信用债券总的投资比例及分行业的投资比例。 2)单个信用债信用分析策略 信用债的收益率水平及其变化很大程度上取决于其发行主体自身的信用水平,本基金将对不同信用类债券的信用等级进行评估,深入挖掘信用债的投资价值,增强本基金的收益。本基金主要通过发行主体偿债能力、抵押物质量、契约条款和公司治理情况等方面分析和评估单个信用债券的信用水平。 (2)可转换债券和可交换债券投资策略 可转换债券和可交换债券的价值主要取决于其股权价值、债券价值和内嵌期权价值,本基金管理人将对可转换债券和可交换债券的价值进行评估,选择具有较高投资价值的可转换债券、可交换债券进行投资。 |
| 分红政策 | 1、在符合有关基金分红条件的前提下,本基金管理人可以根据实际情况进行收益分配,具体分配方案以公告为准,若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配; 2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为对应类别的基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红;基金份额持有人可对A类、C类基金份额分别选择不同的分红方式; 3、由于本基金A类基金份额不收取销售服务费,而C类基金份额收取销售服务费,各类别基金份额对应的可供分配利润将有所不同,本基金同一类别的每一基金份额享有同等分配权; 4、法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。 在不违反法律法规且对基金份额持有人利益无实质性不利影响的前提下,基金管理人在履行适当程序后可酌情调整以上基金收益分配原则,但应于变更实施日前在规定媒介公告。 |
| 业绩比较基准 | 上证科创板综合指数收益率*95%+银行活期存款利率(税后)*5% |
| 风险收益特征 | 本基金为股票指数增强型基金,其预期的风险和收益高于货币市场基金、债券型基金、混合型基金。 |
天弘上证科创板综合指数增强C(023896) - 基金费率
| 管理费率 | 0.80%（每年） | 托管费率 | 0.15%（每年） | 销售服务费率 | 0.40%（每年） |
注：管理费和托管费从基金资产中每日计提。每个交易日公告的基金净值已扣除管理费和托管费，无需投资者在每笔交易中另行支付。
| 适用金额 | 适用期限 | 原费率| 天天基金优惠费率 |
|---|---|---|
| --- | --- | 0.00% |
天弘上证科创板综合指数增强C(023896) - 基金公告
- 天弘基金管理有限公司关于旗下基金所持“中芯国际”估值方法调整的提示性公告2025-09-04
- 天弘基金管理有限公司关于旗下基金所持“芯原股份”估值方法调整的提示性公告2025-09-03
- 天弘上证科创板综合指数增强型证券投资基金2025年中期报告2025-08-29
- 天弘基金管理有限公司关于旗下基金所持“华虹公司”估值方法调整的提示性公告2025-08-26
- 天弘上证科创板综合指数增强型证券投资基金2025年第2季度报告2025-07-21