| 基金全称 | 招商资管智达量化选股混合型发起式证券投资基金 | 基金简称 | 招商资管智达量化选股混合发起A |
| 基金代码 | 021692（前端） | 基金类型 | 混合型-偏股 |
| 发行日期 | 2024年09月19日 | 成立日期 | 2024年09月24日 |
| 成立规模 | 0.103亿份 | 资产规模 | 0.17亿份（截止至：2025年06月30日） |
| 基金管理人 | 招商证券资管 | 基金托管人 | 工商银行 |
| 管理费率 | 1.20%（每年） | 托管费率 | 0.20%（每年） |
| 销售服务费率 | 0.00%（前端） | 最高认购费率 | 1.20%（前端）天天基金优惠费率：0.12%（前端） |
| 最高申购费率 | 1.50%（前端）天天基金优惠费率：0.15%（前端） | 最高赎回费率 | 1.50%（前端） |
| 基金管理费和托管费直接从基金产品中扣除，具体计算方法及费率结构请参见基金《招募说明书》 |
招商资管智达量化选股混合发起A(021692) - 基金经理
 | |
| 姓名 | 范万里 |
|---|---|
| 上任日期 | 2024-09-24 |
范万里先生:中国国籍,广州大学数学与应用数学专业学士,多年证券从业经验,具备证券投资基金从业资格。曾任广州证券有限责任公司资产管理部投资经理、光大富尊投资有限公司量化投资经理。2018年1月加入招商资管,现任招商资管基金经理,2024年9月24日至今担任招商资管智达量化选股混合型发起式证券投资基金基金经理,2024年10月25日至今担任招商资管北证50成份指数型发起式证券投资基金基金经理,2025年1月16日至今担任招商资管中证500指数增强型发起式证券投资基金基金经理,2025年4月29日至今担任招商资管中证A500指数增强型发起式证券投资基金基金经理。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 024904 | 招商资管中证全指自由现金流指数发起A | 指数型-股票 | 2025-09-12 | 至今 | 38天 | 2.20% |
| 024905 | 招商资管中证全指自由现金流指数发起C | 指数型-股票 | 2025-09-12 | 至今 | 38天 | 2.19% |
| 023569 | 招商资管中证A500指数增强发起C | 指数型-股票 | 2025-04-29 | 至今 | 174天 | 21.44% |
| 023568 | 招商资管中证A500指数增强发起A | 指数型-股票 | 2025-04-29 | 至今 | 174天 | 21.61% |
| 023192 | 招商资管中证500指数增强发起A | 指数型-股票 | 2025-01-16 | 至今 | 277天 | 23.68% |
| 023198 | 招商资管中证500指数增强发起C | 指数型-股票 | 2025-01-16 | 至今 | 277天 | 23.41% |
| 021690 | 招商资管北证50成份指数发起A | 指数型-股票 | 2024-10-25 | 至今 | 360天 | 10.25% |
| 021691 | 招商资管北证50成份指数发起C | 指数型-股票 | 2024-10-25 | 至今 | 360天 | 9.92% |
| 021693 | 招商资管智达量化选股混合发起C | 混合型-偏股 | 2024-09-24 | 至今 | 1年又26天 | 26.28% |
| 021692 | 招商资管智达量化选股混合发起A | 混合型-偏股 | 2024-09-24 | 至今 | 1年又26天 | 26.83% |
| 投资目标 | 本基金通过数量化的方法进行积极的组合管理,在严格控制风险的前提下,力争追求基金资产的长期持续增值。 |
|---|---|
| 投资理念 | 暂无数据 |
| 投资范围 | 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行或上市的股票(包括主板、创业板和其他经中国证监会核准或注册上市的股票)、存托凭证、债券(包括国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、公开发行的次级债券、地方政府债券、政府支持机构债券、可转换债券、可交换债券及其他经中国证监会允许投资的债券)、资产支持证券、债券回购、银行存款(包括定期存款、协议存款、通知存款等)、同业存单、货币市场工具、股指期货、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。 |
| 投资策略 | 本基金主要通过量化投资策略进行投资管理,将投资理念通过具有经济学意义和投资逻辑的因子构建量化投资模型,在投资过程中充分发挥量化投资纪律性、科学性、覆盖广和投资分散性等优势,执行自上而下进行资产配置、行业配置和自下而上进行个股精选的投资策略,力争在控制风险的前提下获得超越业绩比较基准的投资回报。 资产配置策略 本基金采用“自上而下”的资产配置方法确定各类资产的配置比例。通过持续跟踪基本面、政策面和市场面等多方面因素,并对其进行深入分析,确定当前市场环境下的主要投资方向和资产配置比例。同时持续跟踪宏观经济变量和市场估值水平等,判断不同资产类别在当前市场环境下的风险收益比,动态调整各类资产配置比例。 股票投资策略 (1)行业配置策略 在行业配置层面,本基金将运用“自上而下”的行业配置方法。通过对国内外宏观经济走势、社会经济发展趋势、产业政策导向、产业生命周期阶段和行业景气度等深入研究,核心配置具有政策红利和高景气度行业或具有比较优势的价值行业。 (2)个股投资策略 本基金以量化选股策略为主,因子层面注重因子背后的经济学意义和投资逻辑,注重公司财务质量、公司业绩成长性和估值的合理性,力争使量化投资策略具有更长生命周期和稳定性。首先,根据机构关注度、主营收入增长率或净利润增长率等构建基本面具有良好成长性的备选股票池。然后,在备选股票池中综合考虑股票的估值水平、历史业绩和最新业绩、盈利质量、盈利持续性和量价特征等因素,对股票进行综合评价打分,挑选行业内或行业间具有相对优势的股票构建股票组合。其中部分因子如下: 1)估值因子 本基金考察的估值因子主要参考以下指标:市盈率(PE)、市净率(PB)、市现率(PCF)、市销率(PS)等; 2)成长因子 本基金考察的成长因子主要参考以下指标:主营业务收入同比(环比)增长率、归属母公司净利润同比(环比)增长率和净资产收益率同比(环比)增长率等; 3)盈利能力因子 本基金考察的盈利能力因子主要参考以下指标:净资产收益率(ROE)、总资产收益率(ROA)、销售毛利率、资产负债率等; 4)其他因子 本基金考察的其他因子主要参考以下指标:研究员评价、股票阶段涨跌幅、流通市值、换手率、波动率和机构投资者持股比例等。 量化模型的研发是一个持续检验和迭代更新的动态过程。基金管理人将根据市场变化趋势以及后续持续的深入研究,定期或不定期地对投资模型进行检验和更新,并对模型涉及的因子与策略进行修正与调整,不断改善模型的有效性与稳定性,以使得本基金能够持续地完成投资目标。 存托凭证投资策略 本基金将根据投资目标和股票投资策略,基于对基础证券投资价值的深入研究判断,通过定性分析和定量分析相结合的方式,综合分析宏观经济状况、行业景气度、企业品质、风险因素、估值水平等因素,精选出具备估值优势、质地优良、风险可控的存托凭证进行投资。 其他类型资产投资策略 在法律法规或监管机构允许的情况下,本基金将在严格控制投资风险的基础上适当参与资产支持证券、股指期货、国债期货等金融工具的投资。 |
| 分红政策 | 1、在符合有关基金分红条件的前提下,基金管理人可以根据实际情况进行收益分配,每次收益分配比例等具体分红方案见基金管理人届时发布的相关分红公告,若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配; 2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 3、基金收益分配后各类基金份额净值均不能低于面值;即基金收益分配基准日的各类基金份额净值减去每单位该类基金份额收益分配金额后不能低于面值; 4、由于本基金A类基金份额、C类基金份额的收费方式不同,各基金份额类别对应的可供分配收益将有所不同。本基金同一类别的每一基金份额享有同等分配权; 5、法律法规或监管机构另有规定的,从其规定。 在不违反法律法规规定、基金合同的约定以及对基金份额持有人利益无实质性不利影响的前提下,基金管理人与基金托管人协商一致后,可对上述基金收益分配原则进行调整,并及时公告,不需召开基金份额持有人大会。 |
| 业绩比较基准 | 中证500指数收益率*80%+中债综合全价(总值)指数收益率*20% |
| 风险收益特征 | 本基金为混合型基金,理论上其预期收益及预期风险水平高于债券型基金与货币市场基金,低于股票型基金。 |
招商资管智达量化选股混合发起A(021692) - 基金费率
| 管理费率 | 1.20%（每年） | 托管费率 | 0.20%（每年） | 销售服务费率 | 0.00%（每年） |
注：管理费和托管费从基金资产中每日计提。每个交易日公告的基金净值已扣除管理费和托管费，无需投资者在每笔交易中另行支付。
| 适用金额 | 适用期限 | 原费率| 天天基金优惠费率 |
|---|---|---|
| 小于100万元 | --- | |
| 大于等于100万元，小于300万元 | --- | |
| 大于等于300万元，小于500万元 | --- | |
| 大于等于500万元 | --- | 每笔1000元 |
招商资管智达量化选股混合发起A(021692) - 基金公告
- 招商资管智达量化选股混合型发起式证券投资基金招募说明书更新(2025年第1号)2025-10-11
- 招商资管智达量化选股混合型发起式证券投资基金(A类份额)产品资料概要更新(2025年...2025-10-11
- 招商证券资产管理有限公司关于更新旗下公募基金风险评级相关事项的公告2025-09-16
- 招商资管智达量化选股混合型发起式证券投资基金2025年中期报告2025-08-28
- 招商证券资产管理有限公司关于旗下基金2025年中期报告提示性公告2025-08-27