| 基金全称 | 广发价值领航一年持有期混合型证券投资基金 | 基金简称 | 广发价值领航一年持有混合A |
| 基金代码 | 014317（前端） | 基金类型 | 混合型-偏股 |
| 发行日期 | 2022年05月06日 | 成立日期 | 2022年06月02日 |
| 成立规模 | 2.797亿份 | 资产规模 | 8.66亿份（截止至：2025年12月31日） |
| 基金管理人 | 广发基金 | 基金托管人 | 建设银行 |
| 管理费率 | 1.20%（每年） | 托管费率 | 0.20%（每年） |
| 销售服务费率 | 0.00%（前端） | 最高认购费率 | 1.20%（前端） |
| 最高申购费率 | 1.50%（前端）天天基金优惠费率：0.15%（前端） | 最高赎回费率 | 0.00%（前端） |
| 基金管理费和托管费直接从基金产品中扣除，具体计算方法及费率结构请参见基金《招募说明书》 |
广发价值领航一年持有混合A(014317) - 基金经理
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| 姓名 | 杨冬 |
|---|---|
| 上任日期 | 2022-06-02 |
杨冬先生:中国国籍,经济学硕士,持有中国证券投资基金业从业证书。现任广发基金管理有限公司总经理助理、广发多因子灵活配置混合型证券投资基金基金经理(自2021年7月2日起任职)、广发价值领航一年持有期混合型证券投资基金基金经理(自2022年6月2日起任职)、广发稳健策略混合型证券投资基金基金经理(自2024年1月4日起任职)、广发均衡成长混合型证券投资基金基金经理(自2024年4月23日起任职)、广发制造智选股票型发起式证券投资基金基金经理(自2025年3月12日起任职)、广发科技智选股票型发起式证券投资基金基金经理(自2025年4月17日起任职)、广发资源智选股票型发起式证券投资基金基金经理(自2025年8月22日起任职)、广发成长智选混合型证券投资基金基金经理(自2025年11月6日起任职),兼任资产管理计划投资经理。曾任广发基金管理有限公司行业研究员、基金经理助理、权益投资二部副总经理、权益投资二部总经理、专户投资部副总经理,广发瑞誉一年持有期混合型证券投资基金基金经理(自2022年1月19日至2025年9月18日)、广发东财大数据精选灵活配置混合型证券投资基金基金经理(自2023年8月21日至2025年11月5日)。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 026072 | 广发研究智选混合A | 混合型-偏股 | 2026-01-20 | 至今 | 38天 | -0.90% |
| 026073 | 广发研究智选混合C | 混合型-偏股 | 2026-01-20 | 至今 | 38天 | -0.93% |
| 025788 | 广发质量优选股票A | 股票型 | 2025-12-23 | 至今 | 66天 | -0.76% |
| 025789 | 广发质量优选股票C | 股票型 | 2025-12-23 | 至今 | 66天 | -0.83% |
| 023835 | 广发资源智选股票发起式C | 股票型 | 2025-08-22 | 至今 | 189天 | 37.84% |
| 023834 | 广发资源智选股票发起式A | 股票型 | 2025-08-22 | 至今 | 189天 | 38.30% |
| 025192 | 广发稳健策略混合C | 混合型-偏股 | 2025-08-15 | 至今 | 196天 | 6.43% |
| 025094 | 广发均衡成长混合F | 混合型-偏股 | 2025-08-05 | 至今 | 206天 | 12.61% |
| 023647 | 广发科技智选股票发起式A | 股票型 | 2025-04-17 | 至今 | 316天 | 59.76% |
| 023648 | 广发科技智选股票发起式C | 股票型 | 2025-04-17 | 至今 | 316天 | 58.95% |
| 023525 | 广发制造智选股票发起式C | 股票型 | 2025-03-12 | 至今 | 352天 | 65.58% |
| 023524 | 广发制造智选股票发起式A | 股票型 | 2025-03-12 | 至今 | 352天 | 66.54% |
| 019876 | 广发均衡成长混合A | 混合型-偏股 | 2024-04-23 | 至今 | 1年又310天 | 58.38% |
| 019877 | 广发均衡成长混合C | 混合型-偏股 | 2024-04-23 | 至今 | 1年又310天 | 56.90% |
| 006780 | 广发稳健策略混合A | 混合型-偏股 | 2024-01-04 | 至今 | 2年又55天 | 60.93% |
| 013489 | 广发成长智选混合C | 混合型-偏股 | 2023-08-21 | 至今 | 2年又191天 | 50.21% |
| 002802 | 广发成长智选混合A | 混合型-偏股 | 2023-08-21 | 至今 | 2年又191天 | 50.60% |
| 014318 | 广发价值领航一年持有混合C | 混合型-偏股 | 2022-06-02 | 至今 | 3年又271天 | 120.45% |
| 014317 | 广发价值领航一年持有混合A | 混合型-偏股 | 2022-06-02 | 至今 | 3年又271天 | 123.90% |
| 014591 | 广发瑞誉一年持有期混合A | 混合型-偏股 | 2022-01-19 | 2025-09-18 | 3年又243天 | 65.02% |
| 014592 | 广发瑞誉一年持有期混合C | 混合型-偏股 | 2022-01-19 | 2025-09-18 | 3年又243天 | 62.63% |
| 002943 | 广发多因子混合 | 混合型-灵活 | 2021-07-02 | 至今 | 4年又241天 | 74.67% |
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| 姓名 | 唐晓斌 |
|---|---|
| 上任日期 | 2022-06-02 |
唐晓斌先生:中国国籍,硕士研究生,曾任华泰联合证券有限责任公司研究员,广发基金管理有限公司研究发展部行业研究员、研究小组组长、研究发展部总助、权益投资二部投资经理。广发聚优灵活配置混合型证券投资基金基金经理(自2014年12月24日至2018年1月9日)、广发转型升级灵活配置混合型证券投资基金基金经理(自2017年11月27日至2019年1月10日)。现任广发多因子灵活配置混合型证券投资基金基金经理(自2018年6月25日起任职)、广发瑞誉一年持有期混合型证券投资基金基金经理(自2022年1月19日起任职)、广发价值领航一年持有期混合型证券投资基金基金经理(自2022年6月2日起任职)、兼任资产管理计划投资经理(自2022年1月6日起)。曾任广发多元新兴股票型证券投资基金、广发瑞锦一年定期开放混合型证券投资基金基金经理。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 016874 | 广发远见智选混合C | 混合型-偏股 | 2022-11-22 | 至今 | 3年又98天 | 44.51% |
| 016873 | 广发远见智选混合A | 混合型-偏股 | 2022-11-22 | 至今 | 3年又98天 | 46.84% |
| 014317 | 广发价值领航一年持有混合A | 混合型-偏股 | 2022-06-02 | 至今 | 3年又271天 | 123.90% |
| 014318 | 广发价值领航一年持有混合C | 混合型-偏股 | 2022-06-02 | 至今 | 3年又271天 | 120.45% |
| 014591 | 广发瑞誉一年持有期混合A | 混合型-偏股 | 2022-01-19 | 至今 | 4年又40天 | 69.03% |
| 014592 | 广发瑞誉一年持有期混合C | 混合型-偏股 | 2022-01-19 | 至今 | 4年又40天 | 66.27% |
| 011481 | 广发瑞锦一年定期开放混合 | 混合型-偏股 | 2021-09-15 | 2025-12-03 | 4年又80天 | -27.73% |
| 003745 | 广发多元新兴股票 | 股票型 | 2020-03-02 | 2025-08-21 | 5年又173天 | -1.38% |
| 002943 | 广发多因子混合 | 混合型-灵活 | 2018-06-25 | 至今 | 7年又249天 | 424.22% |
| 002713 | 广发转型升级混合 | 混合型-灵活 | 2017-11-27 | 2019-01-10 | 1年又44天 | -34.08% |
| 960009 | 广发聚优灵活配置混合H | 混合型-灵活 | 2015-07-02 | 2018-01-09 | 2年又192天 | |
| 000167 | 广发聚优灵活配置混合A | 混合型-灵活 | 2014-12-24 | 2018-01-09 | 3年又17天 | 48.84% |
| 投资目标 | 本基金通过对公司及行业所处的基本面进行深入分析和把握选择优质上市公司,在严格控制风险的前提下,追求超越业绩比较基准的投资回报。 |
|---|---|
| 投资理念 | 暂无数据 |
| 投资范围 | 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的股票(包括创业板及其他依法发行、上市的股票、存托凭证)、港股通标的股票、债券(包括国债、地方政府债、金融债、企业债、公司债、次级债、可转换债券(含分离交易可转债)、可交换债券、央行票据、中期票据、短期融资券(包括超短期融资券)等)、资产支持证券、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、股指期货、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。 |
| 投资策略 | 大类资产配置策略 在基金合同以及法律法规所允许的范围内,本基金将根据对宏观经济环境、所投资主要市场的估值水平、证券市场走势等进行综合分析,合理地进行股票、债券等配置。 在境内股票和香港股票方面,本基金将综合考虑以下因素进行两地股票的配置: (1)宏观经济因素; (2)估值因素; (3)政策因素(如财政政策、货币政策等); (4)流动性因素等。 股票投资策略 本基金将通过定量和定性分析方法综合评估备选公司所处行业及公司情况,精选同行业价值被相对低估、具有综合比较优势的优质上市公司股票构建投资组合。 (1)定量分析 本基金股票投资中将着重关注股票的市净率(PB)、净资产收益率(ROE)及其变化趋势,此外还将结合主营业务收入增长率、主营业务利润率、经营现金净流量等财务指标,作为辅助指标评价上市公司投资价值。 具体而言,在个股选择层面,本基金在A股市场及港股市场主要采用价值型选股策略进行选择,主要通过横向和纵向上的市净率(PB)对比分析,并结合上市公司净资产收益率(ROE)的稳定性及其变化态势,来研判上市公司的估值合理性;同时辅以上市公司主营业务收入增长率、主营业务利润率、经营现金净流量等财务指标分析上市公司经营的稳健性;加以结合上市公司的股息率水平以及互联互通机制下的估值提升空间,分析上市公司估值趋势的潜在利好;精选其中价值存在低估、基本面优良稳定、估值水平有望提升的上市公司进行投资。 (2)定性分析 本基金在定量分析选取出的股票基础上,通过进一步定性分析,从市场前景、公司治理结构及竞争优势等方面对上市公司进行进一步的精选。 ①在市场前景方面,需要考量的因素包括市场的广度、深度、政策扶持的强度以及上市公司利用科技创新能力取得竞争优势、开拓市场、进而创造利润增长的能力。 ②公司治理结构的优劣对包括公司战略、创新能力、盈利能力、竞争优势乃至估值水平都有至关重要的影响。本基金将从上市公司的管理层评价、战略定位和管理制度体系等方面对公司治理结构进行评价。 ③在竞争优势方面,需要评估公司所处行业进入壁垒、产品份额、产品定价能力及成本控制能力、技术水平及创新能力。 (3)存托凭证投资策略 本基金投资存托凭证的策略依照上述境内上市交易的股票投资策略执行。 (4)港股通标的股票投资策略 考虑到香港股票市场与A股股票市场的差异,对于港股通标的股票,本基金除按照上述“自下而上”的个股精选策略,还将结合公司基本面、国内经济和相关行业发展前景、香港市场资金面和投资者行为,以及世界主要经济体经济发展前景和货币政策、主流资本市场对投资者的相对吸引力等因素,精选符合本基金投资目标的港股通标的股票。 资产支持证券投资策略 本基金将重点对市场利率、发行条款、支持资产的构成及质量、提前偿还率、风险补偿收益和市场流动性等影响资产支持证券价值的因素进行分析,并辅助采用数量化定价模型,评估资产支持证券的相对投资价值并做出相应的投资决策。 国债期货投资策略 本基金投资国债期货时,将按照风险管理的原则,以套期保值为主要目的。国债期货作为利率衍生品的一种,有助于管理债券组合的久期、流动性和风险水平。管理人将按照相关法律法规的规定,结合对宏观经济形势和政策趋势的判断、对债券市场进行定性和定量分析。构建量化分析体系,对国债期货和现货基差、国债期货的流动性、波动水平、套期保值的有效性等指标进行跟踪监控,在最大限度保证基金资产安全的基础上,力求实现基金资产的长期稳定增值。国债期货相关投资遵循法律法规及中国证监会的规定。 股指期货投资策略 本基金投资股指期货将根据风险管理的原则,以套期保值为目的,选择流动性好、交易活跃的期货合约,并根据对证券市场和期货市场运行趋势的研判,以及对股指期货合约的估值定价,与股票现货资产进行匹配,实现多头或空头的套期保值操作,由此获得股票组合产生的超额收益。本基金在运用股指期货时,将充分考虑股指期货的流动性及风险收益特征,对冲系统性风险以及特殊情况下的流动性风险,以改善投资组合的风险收益特性。 债券投资策略 本基金通过对国内外宏观经济态势、利率走势、收益率曲线变化趋势和信用风险变化等因素进行综合分析,构建和调整固定收益证券投资组合,力求获得稳健的投资收益。 1、久期配置策略 本基金将考察市场利率的动态变化及预期变化,对GDP、CPI、国际收支等引起利率变化的相关因素进行深入的研究,分析宏观经济运行的可能情景,并在此基础上判断包括财政政策、货币政策在内的宏观经济政策取向,对市场利率水平和收益率曲线未来的变化趋势做出预测和判断,结合债券市场资金供求结构及变化趋势,确定固定收益类资产的久期配置。 2、类属配置策略 类属配置主要包括资产类别选择、各类资产的适当组合以及对资产组合的管理。本基金通过情景分析和历史预测相结合的方法,“自上而下”在债券一级市场和二级市场,银行间市场和交易所市场,银行存款、信用债、政府债券等资产类别之间进行类属配置,进而确定具有最优风险收益特征的资产组合。 3、个券选择策略 对于国债、央行票据等非信用类债券,本基金将根据宏观经济变量和宏观经济政策的分析,预测未来收益率曲线的变动趋势,综合考虑组合流动性决定投资品种;对于信用类债券,本基金将根据发行人的公司背景、行业特性、盈利能力、偿债能力、流动性等因素,对信用债进行信用风险评估,积极发掘信用利差具有相对投资机会的个券进行投资,并采取分散化投资策略,严格控制组合整体的违约风险水平。 4、可转换债券和可交换债券投资策略 可转换债券和可交换债券同时具有固定收益类与权益类证券的双重特性。本基金利用宏观经济变化和上市公司的盈利变化,判断市场的变化趋势,选择不同的行业,再根据可转换债券和可交换债券的特性选择各行业不同的券种。本基金利用可转换债券及可交换债券的债券底价和到期收益率来判断其债性,增强本金投资的相对安全性;利用可转换债券及可交换债券的溢价率来判断其股性,在市场出现投资机会时,优先选择股性强的品种,获取超额收益。 |
| 分红政策 | 1、在符合有关基金分红条件的前提下,基金管理人可以根据实际情况进行收益分配,具体分配方案以公告为准,若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配; 2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值;即基金收益分配基准日的各类基金份额净值减去该类每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值; 4、由于本基金A类基金份额不收取销售服务费,而C类基金份额收取销售服务费,各基金份额类别对应的可分配收益将有所不同。同一类别的每一基金份额享有同等分配权; 5、因红利再投资所得的基金份额的持有期起始日,按原份额的持有期起始日开始计算,与原份额适用相同的锁定持有期; 6、法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。 在符合法律法规及基金合同约定,并对基金份额持有人利益无实质性不利影响的前提下,经与基金托管人协商一致,基金管理人可对基金收益分配原则和支付方式进行调整,不需召开基金份额持有人大会。 |
| 业绩比较基准 | 沪深300指数收益率*60%+人民币计价的恒生指数收益率*25%+中债新综合(财富)指数收益率*15% |
| 风险收益特征 | 本基金是混合型基金,其预期收益及风险水平高于货币市场基金和债券型基金,低于股票型基金。 |
广发价值领航一年持有混合A(014317) - 基金费率
| 管理费率 | 1.20%（每年） | 托管费率 | 0.20%（每年） | 销售服务费率 | 0.00%（每年） |
注：管理费和托管费从基金资产中每日计提。每个交易日公告的基金净值已扣除管理费和托管费，无需投资者在每笔交易中另行支付。
| 适用金额 | 适用期限 | 原费率| 天天基金优惠费率 |
|---|---|---|
| 小于100万元 | --- | 1.20% |
| 大于等于100万元，小于500万元 | --- | 0.80% |
| 大于等于500万元 | --- | 每笔1000元 |
广发价值领航一年持有混合A(014317) - 基金公告
- 广发基金管理有限公司关于旗下公募基金风险等级更新的通知2026-02-27
- 广发基金管理有限公司产品适当性风险等级划分一览表2026-02-27
- 广发基金管理有限公司基金行业高级管理人员变更公告2026-02-14
- 广发基金管理有限公司关于2026年春节期间暂停客服电话和在线客服人工服务的通知2026-02-13
- 广发基金管理有限公司关于公司旗下部分基金估值调整情况的公告2026-01-24