| 基金全称 | 长盛积极配置债券型证券投资基金 | 基金简称 | 长盛积极配置债券C |
| 基金代码 | 025163（前端） | 基金类型 | 债券型-混合二级 |
| 发行日期 | 2008年09月01日 | 成立日期 | 2025年08月13日 |
| 成立规模 | --- | 资产规模 | --- |
| 基金管理人 | 长盛基金 | 基金托管人 | 建设银行 |
| 管理费率 | 0.75%（每年） | 托管费率 | 0.20%（每年） |
| 销售服务费率 | 0.10%（前端） | 最高认购费率 | --- |
| 最高申购费率 | --（前端）天天基金优惠费率：0.00%（前端） | 最高赎回费率 | 1.50%（前端） |
| 基金管理费和托管费直接从基金产品中扣除，具体计算方法及费率结构请参见基金《招募说明书》 |
 | |
| 姓名 | 杨哲 |
|---|---|
| 上任日期 | 2025-08-13 |
杨哲先生:中国国籍,硕士研究生。曾任大公国际资信评估有限公司公司信用分析师、信用评审委员会委员。2013年9月加入长盛基金管理有限公司,历任信用研究员、固定收益部副总监,现任基金经理。自2018年6月11日起任长盛可转债券型证投资基金经理,自2018年6月29日兼任长盛杰一年期定开放混合型证券投资基金基金经理。2021年11月2日起担任长盛积极配置债券型证券投资基金基金经理。2022年8月23日担任长盛安盈混合型证券投资基金基金经理。曾任长盛全债指数增强型券投资基金基金经理。2024年6月4日起任长盛稳怡添利债券型证券投资基金基金经理。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 025163 | 长盛积极配置债券C | 债券型-混合二级 | 2025-08-13 | 至今 | 23天 | 0.49% |
| 007834 | 长盛稳怡添利债券C | 债券型-混合二级 | 2024-06-04 | 至今 | 1年又93天 | 11.13% |
| 007833 | 长盛稳怡添利债券A | 债券型-混合二级 | 2024-06-04 | 至今 | 1年又93天 | 11.72% |
| 019202 | 长盛全债指数增强债券C | 指数型-固收 | 2023-10-20 | 2023-10-30 | 10天 | 0.19% |
| 019203 | 长盛全债指数增强债券D | 指数型-固收 | 2023-10-20 | 2023-10-30 | 10天 | -0.33% |
| 014835 | 长盛安盈混合C | 混合型-偏债 | 2022-08-23 | 2024-08-22 | 2年又0天 | -31.87% |
| 013407 | 长盛安盈混合A | 混合型-偏债 | 2022-08-23 | 2024-08-22 | 2年又0天 | -31.45% |
| 080003 | 长盛积极配置债券A | 债券型-混合二级 | 2021-11-02 | 至今 | 3年又308天 | -0.93% |
| 080003 | 长盛积极配置债券A | 债券型-混合二级 | 2021-02-18 | 2021-07-07 | 139天 | -1.58% |
| 009850 | 长盛盛杰混合A | 混合型-偏债 | 2020-07-24 | 2021-08-31 | 1年又38天 | 10.63% |
| 510080 | 长盛全债指数增强债券A | 指数型-固收 | 2018-06-29 | 2023-10-30 | 5年又124天 | 50.33% |
| 080009 | 长盛同禧债券A | 债券型-混合债 | 2018-06-29 | 2018-12-26 | 180天 | -1.02% |
| 080010 | 长盛同禧债券C | 债券型-混合债 | 2018-06-29 | 2018-12-26 | 180天 | -1.64% |
| 004466 | 长盛盛杰混合C | 混合型-偏债 | 2018-06-29 | 2021-08-31 | 3年又64天 | 29.03% |
| 003511 | 长盛可转债债券C | 债券型-混合二级 | 2018-06-11 | 至今 | 7年又88天 | 54.75% |
| 003510 | 长盛可转债债券A | 债券型-混合二级 | 2018-06-11 | 至今 | 7年又88天 | 56.54% |
| 投资目标 | 在控制风险和保持资产流动性的基础上,通过积极主动的投资管理,追求基金资产的长期稳定增值,并力争获得超过业绩比较基准的投资业绩。 |
|---|---|
| 投资理念 | 本基金管理人遵循严谨、科学的投资管理流程,立足于对债券市场长期的基本因素分析,从久期、利率、信用等角度进行深入研究,形成投资策略,优化资产配置,争取获得超出债券市场平均水平的投资收益。此外,在债券类资产投资所获得的收益基础上,积极参与股票市场一级、二级市场股票投资,争取实现基金资产的长期稳定增值。 |
| 投资范围 | 本基金主要投资固定收益类品种,投资范围包括:债券、中央银行票据、资产支持证券、债券回购以及中国证监会批准的允许基金投资的其他固定收益类金融工具。本基金还可以参与一级市场新股申购以及在二级市场上投资股票、权证等权益类证券。如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。 |
| 投资策略 | 本基金为积极投资策略的债券型基金,不同与传统债券型基金的投资策略特点,本基金在债券类资产配置上更强调积极主动管理。在债券类资产配置上,本基金通过积极投资配置相对收益率较高的企业债、公司债、可转换债、可分离交易可转债、资产支持证券等创新债券品种,并灵活运用组合久期调整、收益率曲线调整、信用利差和相对价值等策略积极把握固定收益证券市场中投资机会,以获取各类债券的超额投资收益。在股票类资产投资上,通过积极投资于一级市场和二级市场高成长性和具有高投资价值的股票,来获取股票市场的积极收益。此外,本基金还积极通过债券回购等手段提高基金资产的流动性和杠杆性用于短期投资于高收益的金融工具。 类属配置策略 债券类属策略主要是通过研究国民经济运行状况,货币市场及资本市场资金供求关系,以及不同时期市场投资热点,分析国债、金融债、企业债券等不同债券种类的利差水平,评定不同债券类属的相对投资价值,确定组合资产在不同债券类属之间配置比例。 股票投资策略 本基金的股票投资包括股票一级市场投资和股票二级市场投资。 (1)一级市场新股投资策略 在参与股票一级市场投资的过程中,本基金管理人将全面深入地把握上市公司基本面,运用长盛基金的研究平台和股票估值体系,深入发掘新股内在价值,结合市场估值水平和股市投资环境,充分发挥本基金作为机构投资者在新股询价发行过程中的对新股定价所起的积极作用,积极参与新股的申购、询价与配售,有效识别并防范风险,以获取较好收益。 (2)二级市场股票投资策略 当本基金管理人判断市场出现明显的投资机会,或行业(个股)的投资价值被明显低估时,本基金可以直接参与股票二级市场投资,努力获取超额收益。在构建二级市场股票投资组合时,本基金管理人强调将定量的股票筛选和定性的公司研究有机结合,运用数量模型分析方法,包括股票评级系统、行业评级系统、价值成长模型及风险管理系统等挖掘价值被低估的股票,从而构建本基金的股票投资组合。 利率策略 利率策略主要是从组合久期及组合期限结构两个方向制定针对市场利率因素的投资策略。通过全面研究国民经济运行状况,分析宏观经济运行的可能情景,预测财政政策、货币政策等政府宏观经济政策取向,分析金融市场资金供求状况变化趋势及结构,在此基础上预测金融市场利率水平变动趋势,以及金融市场收益率曲线斜度变化趋势。 组合久期是反映利率风险最重要的指标,根据对市场利率水平的变化趋势的预期,可以制定出组合的目标久期,预期市场利率水平将上升时,降低组合的久期;预期市场利率将下降时,提高组合的久期。利用收益率曲线斜度变化可以制定相应的债券组合期限结构策略,例如:子弹型组合、哑铃型组合或者阶梯型组合等。 信用策略信用策略 主要是根据国民经济运行周期阶段,分析企业债券发行人所处行业发展前景,发行人业务发展状况,企业市场地位,财务状况,管理水平,债务水平等因素,评价债券发行人的信用风险。并根据特定债券的发行契约,评价债券的信用级别,确定企业债券的信用风险利差。对企业债券信用级别的研判与投资,主要是发现信用风险利差上的相对投资机会,而不是绝对收益率的高低。 相对价值策略 本基金认为市场普遍存在着失效的现象,短期因素的影响被过分夸大。债券市场的参与者众多,投资行为、风险偏好、财务与税收处理等各不相同,发掘存在于这些不同因素之间的相对价值,也是本基金发现投资机会的重要方面。本基金密切关注国家法律法规、制度的变动,通过深入分析市场参与者的立场和观点,充分利用因市场分割、市场投资者不同风险偏好或者税收待遇等因素导致的市场失衡机会,形成相对价值投资策略,为本基金的投资带来增加价值。 资产支持证券等品种投资策略 包括资产抵押贷款支持证券(ABS)、住房抵押贷款支持证券(MBS)等在内的资产支持证券,其定价受多种因素影响,包括市场利率、发行条款、支持资产的构成及质量、提前偿还率等。本基金将深入分析上述基本面因素,并辅助采用蒙特卡洛方法等数量化定价模型,评估其内在价值。 权证投资策略 权证为本基金辅助性投资工具,投资原则为有利于基金资产增值,有利于加强基金风险控制。主要考量标的股票合理价值、标的股票价格、行权价格、行权时间、行权方式、股价历史与预期波动率和无风险收益率等要素,估计权证合理价值。根据权证合理价值与其市场价格间的差幅即“估值差价”以及权证合理价值对定价参数的敏感性,结合标的股票合理价值考量,决策买入、持有或沽出权证。 可转换债券投资策略 可转换债券兼具权益类证券与固定收益类证券的特性,具有抵御下行风险、分享股票价格上涨收益的特点。本基金将选择公司基本素质优良、其对应的基础证券有着较高上涨潜力的可转换债券进行投资,并采用期权定价模型等数量化估值工具评定其投资价值,以合理价格买入并持有。本基金持有的可转换债券可以转换为股票。 债券选择策略 根据单个债券到期收益率相对于市场收益率曲线的偏离程度,结合其信用等级、流动性、选择权条款、税赋特点等因素,确定其投资价值,选择那些定价合理或价值被低估的债券进行投资。 |
| 分红政策 | 本基金收益分配应遵循下列原则: 1.由于本基金各类基金份额的基金费用的不同,本基金各类基金份额在可供分配利润上有所不同,本基金同一类别的每份基金份额享有同等分配权; 2.本基金收益每年最多分配4次,每次基金收益分配比例不低于可供分配利润的20%; 3.若基金合同生效不满3个月则可不进行收益分配; 4.本基金收益分配方式分为两种:现金分红与红利再投资,投资人可选择现金红利或将现金红利按除权日经除权后的该类基金份额净值转为相应类别的基金份额进行再投资;若投资人不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 5.投资者的现金红利保留到小数点后第2位,由此误差产生的收益或损失由基金资产承担; 6.基金投资当期出现净亏损,则不进行收益分配; 7.基金当期收益应先弥补上期亏损后,方可进行当期收益分配; 8.法律法规或监管机构另有规定的从其规定。 |
| 业绩比较基准 | 中证全债指数收益率*90%+沪深300指数收益率*10% |
| 风险收益特征 | 本基金为债券型基金,其长期平均风险和预期收益率低于混合型基金,高于货币市场基金。 |
| 管理费率 | 0.75%（每年） | 托管费率 | 0.20%（每年） | 销售服务费率 | 0.10%（每年） |
注：管理费和托管费从基金资产中每日计提。每个交易日公告的基金净值已扣除管理费和托管费，无需投资者在每笔交易中另行支付。
查看该基金申购、赎回费率信息>>
- 长盛基金管理有限公司旗下基金2025年中期报告提示性公告2025-08-30
- 长盛积极配置债券型证券投资基金招募说明书(更新)2025-08-13
- 长盛积极配置债券型证券投资基金托管协议2025-08-13
- 长盛积极配置债券型证券投资基金基金合同2025-08-13
- 长盛积极配置债券型证券投资基金(长盛积极配置债券C份额)基金产品资料概要更新2025-08-13