| 基金全称 | 易方达竞争优势企业混合型证券投资基金 | 基金简称 | 易方达竞争优势企业混合A |
| 基金代码 | 010198（前端） | 基金类型 | 混合型-偏股 |
| 发行日期 | 2021年01月18日 | 成立日期 | 2021年01月20日 |
| 成立规模 | 148.494亿份 | 资产规模 | 74.36亿份（截止至：2025年09月30日） |
| 基金管理人 | 易方达基金 | 基金托管人 | 交通银行 |
| 管理费率 | 1.20%（每年） | 托管费率 | 0.20%（每年） |
| 销售服务费率 | 0.00%（前端） | 最高认购费率 | 1.20%（前端） |
| 最高申购费率 | 1.50%（前端）天天基金优惠费率：0.15%（前端） | 最高赎回费率 | 1.50%（前端） |
| 基金管理费和托管费直接从基金产品中扣除，具体计算方法及费率结构请参见基金《招募说明书》 |
易方达竞争优势企业混合A(010198) - 基金经理
 | |
| 姓名 | 郭杰 |
|---|---|
| 上任日期 | 2025-06-21 |
郭杰先生:中国国籍。工学硕士。中国现任易方达基金管理有限公司研究部副总经理、基金经理。曾任易方达基金管理有限公司行业研究员、基金经理助理。2025年6月21日起担任易方达竞争优势企业混合型证券投资基金基金经理。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 512030 | 易方达中证A50增强策略ETF | 指数型-股票 | 2025-07-28 | 至今 | 170天 | 12.67% |
| 010198 | 易方达竞争优势企业混合A | 混合型-偏股 | 2025-06-21 | 至今 | 207天 | 33.83% |
| 010849 | 易方达竞争优势企业混合C | 混合型-偏股 | 2025-06-21 | 至今 | 207天 | 33.55% |
| 011893 | 易方达长期价值混合A | 混合型-偏股 | 2021-09-23 | 至今 | 4年又114天 | -4.07% |
| 011894 | 易方达长期价值混合C | 混合型-偏股 | 2021-09-23 | 至今 | 4年又114天 | -5.80% |
| 011847 | 易方达商业模式优选混合A | 混合型-偏股 | 2021-08-03 | 至今 | 4年又165天 | -4.05% |
| 011848 | 易方达商业模式优选混合C | 混合型-偏股 | 2021-08-03 | 至今 | 4年又165天 | -5.80% |
| 010196 | 易方达核心优势股票A | 股票型 | 2021-01-28 | 至今 | 4年又352天 | -24.90% |
| 010197 | 易方达核心优势股票C | 股票型 | 2021-01-28 | 至今 | 4年又352天 | -26.39% |
| 007548 | 易方达ESG责任投资股票 | 股票型 | 2019-09-02 | 至今 | 6年又136天 | 66.42% |
| 001382 | 易方达国企改革混合 | 混合型-偏股 | 2017-08-23 | 至今 | 8年又146天 | 136.20% |
| 001373 | 易方达新丝路灵活配置混合 | 混合型-灵活 | 2015-11-07 | 2017-12-30 | 2年又54天 | 6.49% |
| 001076 | 易方达改革红利混合 | 混合型-偏股 | 2015-04-23 | 2022-01-12 | 6年又266天 | 78.90% |
| 110012 | 易方达科汇灵活配置混合 | 混合型-灵活 | 2014-05-10 | 2017-05-11 | 3年又2天 | 35.00% |
| 110025 | 易方达资源行业混合 | 混合型-偏股 | 2012-10-20 | 2013-12-17 | 1年又58天 | -23.38% |
 | |
| 姓名 | 何崇恺 |
|---|---|
| 上任日期 | 2025-06-21 |
何崇恺先生:国籍中国,管理学硕士。现任易方达基金管理有限公司权益投资管理部总经理助理、基金经理。曾任易方达基金管理有限公司行业研究员。2025年6月21日起担任易方达竞争优势企业混合型证券投资基金基金经理。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 010198 | 易方达竞争优势企业混合A | 混合型-偏股 | 2025-06-21 | 至今 | 207天 | 33.83% |
| 010849 | 易方达竞争优势企业混合C | 混合型-偏股 | 2025-06-21 | 至今 | 207天 | 33.55% |
| 015945 | 易方达国防军工混合C | 混合型-偏股 | 2022-06-21 | 至今 | 3年又208天 | 4.03% |
| 110005 | 易方达积极成长混合 | 混合型-偏股 | 2021-05-29 | 至今 | 4年又231天 | 48.48% |
| 001475 | 易方达国防军工混合A | 混合型-偏股 | 2019-11-28 | 至今 | 6年又49天 | 149.67% |
| 投资目标 | 本基金在控制风险的前提下,追求超越业绩比较基准的投资回报。 |
|---|---|
| 投资理念 | 暂无数据 |
| 投资范围 | 本基金的投资范围包括内地依法发行上市的股票(含中小板、创业板及其他依法发行、上市的股票、存托凭证)、内地与香港股票市场交易互联互通机制允许买卖的香港证券市场股票(以下简称“港股通股票”)、内地依法发行、上市的债券(包括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、公司债、次级债、中期票据、短期融资券、可转换债券、可交换债券等)、资产支持证券、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、股指期货、国债期货、股票期权及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金可参与融资业务。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,本基金可以将其纳入投资范围。 |
| 投资策略 | 资产配置策略 本基金基于对宏观经济走势及市场估值与流动性的分析,确定组合中股票、债券、货币市场工具及其他金融工具的比例。在资产配置中,本基金主要考虑:(1)宏观经济走势,主要通过对宏观经济指标的分析判断实体经济在经济周期中所处的阶段;(2)市场估值与流动性,包括股票及债券等市场的涨跌、市场整体估值水平、大类资产的预期收益率水平及其历史比较、市场资金供求关系及其变化。 股票投资策略 (1)个股选择策略 在具备竞争优势的企业中,本基金将结合定量与定性分析方法,并对结合以下因素的分析选择个股进行投资。 1)定量方面。本基金重点分析企业的盈利能力、运营效率和估值指标。盈利能力方面重点分析净资产收益率、营业收入增长率、营业利润增长率等指标;运营效率方面主要分析企业的资产周转率、存货周转率等。通过以上指标分析,选择具备良好盈利预期、财务状况运行良好的企业。 估值水平方面,本基金将根据公司的特点,选择合适的股票估值方法,可供选择的估值方法包括但不限于市盈率(P/E)、市净率(P/B)、市销率(P/S)、市盈率-长期成长法(PEG)、自由现金流贴现模型(FCFF,FCFE)或股利贴现模型(DDM)等。通过估值水平分析,选择估值相对合理的企业。 2)定性方面,本基金将重点分析以下因素: 治理结构:公司治理结构是否合理,是否具有清晰的长期愿景与企业文化; 管理质量:公司经营是否稳健,管理团队是否稳定、高效,管理是否规范; 市场前景:公司产品或服务是否具有较好的市场前景。 通过以上因素的分析,选择治理结构相对合理、公司经营稳健、具备良好市场前景的企业。 (2)行业选择策略 本基金将结合对各行业基本面及未来发展趋势的分析进行行业的选择,动态寻找行业与个股的最佳结合点,实现优势个股与景气行业的契合投资。在进行行业选择时主要考察分析的因素包括: 1)行业属性分析 本基金将从行业结构及属性等方面进行分析,判断行业竞争格局是否清晰、龙头优势壁垒是否突出等,重点选择竞争格局良好的行业。 2)行业景气度 本基金将密切关注国家相关产业政策、规划动态,并结合行业数据持续跟踪、上下游产业链深入调研等方法,根据相关行业盈利水平的横向与纵向比较,适时对各行业景气度周期与行业未来发展趋势进行研判,重点投资于景气度较高且具有可持续性的行业。 (3)股票组合的构建与调整 本基金在上述分析的基础上,进行股票组合的构建。当行业、公司的基本面出现较大变化时,本基金将对股票组合适时进行动态调整。 本基金可根据投资策略需要或不同配置地市场环境的变化,选择将部分基金资产投资于港股或选择不将基金资产投资于港股,基金资产并非必然投资港股。 债券投资策略 在债券投资方面,本基金将主要通过类属配置与券种选择两个层次进行投资管理。在类属配置层次,本基金结合对宏观经济、市场利率、供求变化等因素的综合分析,根据交易所市场与银行间市场类属资产的风险收益特征,定期对投资组合类属资产进行优化配置和调整,确定类属资产的权重。 在券种选择上,本基金以长期利率趋势分析为基础,结合经济变化趋势、货币政策及不同债券品种的收益率水平、流动性和信用风险等因素,实施积极主动的债券投资管理。 随着国内债券市场的深入发展和结构性变迁,更多债券新品种和交易形式将增加债券投资盈利模式,本基金将密切跟踪市场动态变化,选择合适的介入机会,谋求高于市场平均水平的投资回报。 资产支持证券投资策略 本基金可在综合考虑预期收益率、信用风险、流动性等因素的基础上,选择投资价值较高的资产支持证券进行投资。 存托凭证投资策略 本基金投资存托凭证的策略依照上述股票投资策略执行。 融资业务投资策略 为了更好地实现投资目标,在综合考虑预期风险、收益、流动性等因素的基础上,本基金可参与融资业务。 衍生产品投资策略 本基金可投资股指期货、国债期货、股票期权。若本基金投资股指期货、国债期货、股票期权,将根据风险管理的原则,主要选择流动性好、交易活跃的股指期货、国债期货、股票期权合约进行交易,以对冲投资组合的风险、有效管理现金流量或降低建仓或调仓过程中的冲击成本等。 |
| 分红政策 | 1、在符合有关基金分红条件的前提下,基金管理人可以根据实际情况进行收益分配,具体分配方案以公告为准,若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配; 2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为对应类别的基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值;即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值; 4、本基金各基金份额类别在费用收取上不同,其对应的可分配收益可能有所不同。同一类别的每一基金份额享有同等分配权; 5、在对基金份额持有人利益无实质不利影响的前提下,基金管理人可调整基金收益的分配原则和支付方式,不需召开基金份额持有人大会审议; 6、法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。 |
| 业绩比较基准 | MSCI中国A股指数收益率*70%+中证港股通综合指数收益率*15%+中债总指数收益率*15% |
| 风险收益特征 | 本基金为混合基金,理论上其预期风险与预期收益低于股票基金,高于债券基金和货币市场基金。 本基金可通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资于香港证券市场,除了需要承担与境内证券投资基金类似的市场波动风险等一般投资风险之外,本基金还面临汇率风险、投资于香港证券市场的风险、以及通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资的风险等特有风险。本基金通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资的风险详见本招募说明书。 |
易方达竞争优势企业混合A(010198) - 基金费率
| 管理费率 | 1.20%（每年） | 托管费率 | 0.20%（每年） | 销售服务费率 | 0.00%（每年） |
注：管理费和托管费从基金资产中每日计提。每个交易日公告的基金净值已扣除管理费和托管费，无需投资者在每笔交易中另行支付。
| 适用金额 | 适用期限 | 原费率| 天天基金优惠费率 |
|---|---|---|
| 小于100万元 | --- | 1.20% |
| 大于等于100万元，小于200万元 | --- | 0.80% |
| 大于等于200万元，小于500万元 | --- | 0.20% |
| 大于等于500万元 | --- | 每笔1000元 |
易方达竞争优势企业混合A(010198) - 基金公告
- 易方达基金管理有限公司高级管理人员变更公告2026-01-05
- 关于网上交易平台系统维护的通知2025-12-29
- 关于网上交易平台系统维护的通知2025-12-26
- 关于旗下部分基金2025年12月31日因境外主要投资市场节假日暂停申购、赎回、转换、...2025-12-26
- 易方达基金管理有限公司关于旗下基金关联交易事项的公告2025-12-25