| 基金全称 | 南华瑞鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 | 基金简称 | 南华瑞鑫定期开放债券 |
| 基金代码 | 005625（前端） | 基金类型 | 债券型-长债 |
| 发行日期 | 2018年03月12日 | 成立日期 | 2018年03月15日 |
| 成立规模 | 10.100亿份 | 资产规模 | 20.17亿份（截止至：2025年12月31日） |
| 基金管理人 | 南华基金 | 基金托管人 | 浙商银行 |
| 管理费率 | 0.30%（每年） | 托管费率 | 0.10%（每年） |
| 销售服务费率 | --- | 最高认购费率 | 0.60%（前端） |
| 最高申购费率 | --（前端）：0.80%（前端） | 最高赎回费率 | 1.50%（前端） |
| 基金管理费和托管费直接从基金产品中扣除，具体计算方法及费率结构请参见基金《招募说明书》 |
南华瑞鑫定期开放债券(005625) - 基金经理
 | |
| 姓名 | 何林泽 |
|---|---|
| 上任日期 | 2022-07-29 |
何林泽先生:中国国籍,南开大学金融工程硕士,2011年6月28日至2020年11月9日,先后在兴证证券资产管理有限公司固定收益部担任固定收益研究员、投资主办和副总经理职务;2020年11月10日至2021年4月14日在建信信托有限责任公司上海证券业务部担任负责人。2021年4月15日入职南华基金管理有限公司,现担任南华瑞泰39个月定期开放债券型证券投资基金基金经理(2021年4月28日起任职)、南华瑞泽债券型证券投资基金基金经理(2021年6月3日至2024年12月12日任职)、南华瑞利债券型证券投资基金基金经理(2022年3月28日起任职,2021年9月8日起至2022年3月27日任职于南华瑞利纯债债券型证券投资基金基金经理,南华瑞利纯债债券型证券投资基金后转型为南华瑞利债券型证券投资基金)、南华瑞鑫定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理(2022年7月29日起任职)、南华瑞元定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理(2022年7月29日起任职)、南华瑞富一年定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理(2023年6月15日起任职)。曾任南华瑞诚一年定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理。2025年7月4日起担任南华瑞恒中短债债券型证券投资基金基金经理。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 005513 | 南华瑞恒中短债债券A | 债券型-中短债 | 2025-07-04 | 至今 | 250天 | 1.09% |
| 005514 | 南华瑞恒中短债债券C | 债券型-中短债 | 2025-07-04 | 至今 | 250天 | 0.86% |
| 019984 | 南华同业存单指数7天持有 | 指数型-固收 | 2024-03-19 | 至今 | 1年又357天 | 2.55% |
| 017928 | 南华瑞富一年定开债券发起式 | 债券型-长债 | 2023-06-15 | 至今 | 2年又270天 | 8.87% |
| 006667 | 南华瑞元定期开放债券 | 债券型-长债 | 2022-07-29 | 至今 | 3年又226天 | 11.30% |
| 005625 | 南华瑞鑫定期开放债券 | 债券型-长债 | 2022-07-29 | 至今 | 3年又226天 | 11.95% |
| 015851 | 南华瑞诚一年定开债发起 | 债券型-长债 | 2022-06-29 | 2024-08-21 | 2年又54天 | 8.57% |
| 005047 | 南华瑞扬纯债A | 债券型-长债 | 2021-12-29 | 2024-02-21 | 2年又54天 | 4.77% |
| 005048 | 南华瑞扬纯债C | 债券型-长债 | 2021-12-29 | 2024-02-21 | 2年又54天 | 4.31% |
| 011464 | 南华瑞利债券A | 债券型-混合一级 | 2021-09-08 | 至今 | 4年又185天 | 15.62% |
| 011465 | 南华瑞利债券C | 债券型-混合一级 | 2021-09-08 | 至今 | 4年又185天 | 12.94% |
| 004845 | 南华瑞盈混合发起A | 混合型-偏股 | 2021-08-17 | 2022-11-08 | 1年又83天 | -8.23% |
| 004846 | 南华瑞盈混合发起C | 混合型-偏股 | 2021-08-17 | 2022-11-08 | 1年又83天 | -8.89% |
| 008345 | 南华瑞泽债券A | 债券型-混合二级 | 2021-06-03 | 2024-12-12 | 3年又193天 | 0.29% |
| 008346 | 南华瑞泽债券C | 债券型-混合二级 | 2021-06-03 | 2024-12-12 | 3年又193天 | -0.82% |
| 010278 | 南华瑞泰39个月定开A | 债券型-长债 | 2021-04-28 | 至今 | 4年又318天 | 8.90% |
| 010279 | 南华瑞泰39个月定开C | 债券型-长债 | 2021-04-28 | 至今 | 4年又318天 | 8.73% |
| 投资目标 | 本基金在追求基金资产长期稳健增值的基础上,力争为基金份额持有人创造超越业绩比较基准的稳定收益。 |
|---|---|
| 投资理念 | 暂无数据 |
| 投资范围 | 本基金的投资范围主要为具有良好流动性的金融工具,包括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、公司债、短期融资券、超短期融资券、同业存单、中期票据、次级债、证券公司短期公司债券、非金融企业债务融资工具、可分离交易可转债的纯债部分、资产支持证券、银行存款、债券回购、货币市场工具、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。 本基金不投资股票、权证、可转换债券(可分离交易可转债的纯债部分除外)、可交换债券等资产。 |
| 投资策略 | 1、资产配置策略 本基金投资组合中债券、现金各自的长期均衡比重,依照本基金的特征和风险偏好而确定。本基金定位为债券型基金,其资产配置以债券为主,并不因市场的中短期变化而改变。在不同的市场条件下,本基金将综合考虑宏观环境、市场估值水平、风险水平以及市场情绪,在一定的范围内对资产配置调整,以降低系统性风险对基金收益的影响。 2、债券投资策略 (1)类属资产配置策略 在整体资产配置的基础上,本基金将通过考量不同类型固定收益品种的信用风险、市场风险、流动性风险、税收等因素,研究各投资品种的利差及其变化趋势,制定债券类属资产配置策略,以获取债券类属之间利差变化所带来的潜在收益。 (2)普通债券投资策略 对于普通债券,本基金将在严格控制目标久期及保证基金资产流动性的前提下,采用目标久期控制、期限结构配置、信用利差策略、相对价值配置、回购放大策略等策略进行主动投资。 1)目标久期控制 本基金在跟踪消费物价指数、固定资产投资、工业品价格指数、货币供应量等众多宏观经济变量的基础上。通过分析宏观经济指标与不同种类债券收益率之间的影响关系,结合当前市场状况,预测未来市场利率及不同期限债券收益率走势变化,确定目标久期。当预测未来市场利率将上升时,降低组合久期;当预测未来利率下降时,增加组合久期。 2)期限结构配置 在确定债券组合的久期之后,本基金将采用收益率曲线分析策略,自上而下进行期限结构配置。具体来说,本基金将通过对央行政策、经济增长率、通货膨胀率等众多因素的分析来预测收益率曲线形状的可能变化,从而通过子弹型、哑铃型、梯形等配置方法,确定在短、中、长期债券的投资比例。 3)信用利差策略 一般来说,信用债券的收益率主要由基准收益率与反应信用债券信用水平的信用利差组成。本基金将从宏观经济环境与信用债市场供需状况两个方面对市场信用利差进行分析。首先,对于宏观经济环境,当宏观经济向好时,企业盈利能力好,资金充裕,市场整体信用利差将可能收窄;当宏观经济恶化时,企业盈利能力差,资金紧缺,市场整体信用利差将可能扩大。其次,对于信用债市场供求,本基金将从市场容量、信用债结构及流动性等几方面进行分析。 4)相对价值投资策略 本基金将对市场上同类债券的收益率、久期、信用度、流动性等指标进行比较,寻找其他指标相同而某一指标相对更具有投资价值的债券,并进行投资。 5)回购放大策略 本基金将在控制杠杆风险的前提下,适当地通过回购融资来提高资金利用率,以增强组合收益。 3、资产支持证券的投资策略 本基金将综合考虑市场利率、发行条款、支持资产的构成和质量等因素,研究资产支持证券的收益和风险匹配情况。采用数量化的定价模型来跟踪债券的价格走势,在严格控制投资风险的基础上选择合适的投资对象以获得稳定收益。 4、国债期货投资策略 本基金将按照相关法律法规的规定,根据风险管理的原则,在风险可控的前提下,投资国债期货。本基金将充分考虑国债期货的流动性和风险收益特征,结合对宏观经济形势和政策趋势的判断、对债券市场进行定性和定量分析,对国债期货和现货的基差、国债期货的流动性、波动水平等指标进行跟踪监控,在最大限度保证基金资产安全的基础上,力求实现委托财产的长期稳定增值。 5、证券公司短期公司债券投资策略 本基金通过对证券公司短期公司债券发行人基本面的深入调研分析,结合发行人资产负债状况、盈利能力、现金流、经营稳定性以及债券流动性、信用利差、信用评级、违约风险等的综合评估结果,选取具有价格优势和套利机会的优质信用债券进行投资。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围,本基金可以相应调整和更新相关投资策略,并在招募说明书更新或相关公告中公告。 |
| 分红政策 | 1、在符合有关基金分红条件的前提下,基金管理人可以根据实际情况进行收益分配,具体分配方案以公告为准,若基金合同生效不满3个月可不进行收益分配; 2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值,即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值; 4、每一基金份额享有同等分配权; 5、法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。 本基金每次收益分配比例详见届时基金管理人发布的公告。 在不违反法律法规的规定且对基金份额持有人利益无实质不利影响的前提下,基金管理人可对基金收益分配原则进行调整,不需召开基金份额持有人大会。 |
| 业绩比较基准 | 中证综合债指数收益率 |
| 风险收益特征 | 本基金属于债券型证券投资基金,其预期风险收益水平低于股票型基金、混合型基金,高于货币市场型证券投资基金。 |
南华瑞鑫定期开放债券(005625) - 基金费率
| 管理费率 | 0.30%（每年） | 托管费率 | 0.10%（每年） | 销售服务费率 | --- |
注：管理费和托管费从基金资产中每日计提。每个交易日公告的基金净值已扣除管理费和托管费，无需投资者在每笔交易中另行支付。
| 适用金额 | 适用期限 | 费率 |
|---|---|---|
| 小于100万元 | --- | 0.60% |
| 大于等于100万元，小于300万元 | --- | 0.40% |
| 大于等于300万元，小于500万元 | --- | 0.20% |
| 大于等于500万元 | --- | 每笔1000元 |
南华瑞鑫定期开放债券(005625) - 基金公告
- 南华基金管理有限公司关于旗下部分基金新增中国邮政储蓄银行股份有限公司“邮你同...2026-03-06
- 南华瑞鑫定期开放债券型发起式证券投资基金开放申购、赎回业务的公告2026-01-30
- 南华基金管理有限公司关于再次提醒投资者警惕不法分子冒用本公司名义进行诈骗活动...2026-01-26
- 南华瑞鑫定期开放债券型发起式证券投资基金2025年第4季度报告2026-01-22
- 南华基金管理有限公司旗下公开募集证券投资基金2025年第4季度报告提示性公告2026-01-22