| 基金全称 | 中欧纯债债券型证券投资基金(LOF) | 基金简称 | 中欧纯债债券(LOF)E |
| 基金代码 | 002592（前端） | 基金类型 | 债券型-长债 |
| 发行日期 | 2013年01月22日 | 成立日期 | 2016年04月06日 |
| 成立规模 | --- | 资产规模 | 94.06亿份（截止至：2025年12月31日） |
| 基金管理人 | 中欧基金 | 基金托管人 | 邮储银行 |
| 管理费率 | 0.30%（每年） | 托管费率 | 0.10%（每年） |
| 销售服务费率 | 0.00%（前端） | 最高认购费率 | --- |
| 最高申购费率 | 0.60%（前端）天天基金优惠费率：0.06%（前端） | 最高赎回费率 | 1.50%（前端） |
| 基金管理费和托管费直接从基金产品中扣除，具体计算方法及费率结构请参见基金《招募说明书》 |
中欧纯债债券(LOF)E(002592) - 基金经理
 | |
| 姓名 | 闫沛贤 |
|---|---|
| 上任日期 | 2025-05-21 |
闫沛贤先生:中国国籍,英国帝国理工大学金融学硕士、伯明翰大学计算机硕士学位。历任英国国家航空公司软件工程师,2008年至2013年曾任职于平安银行资金交易部、北京银行资金交易部,担任债券交易员。2013年加入中加基金管理有限公司,曾任中加丰泽纯债债券型证券投资基金、、中加货币市场基金、中加颐合纯债债券型证券投资基金基金经理,现任投资研究部副总监兼固定收益部总监。担任中加纯债一年定期开放债券型证券投资基金(2014年3月24日至2024年5月9日)、中加纯债债券型证券投资基金(2014年12月17日至2024年6月28日)、中加颐鑫纯债债券型证券投资基金(2018年11月8日至2021年11月15日)、中加聚利纯债定期开放债券型证券投资基金(2018年11月27日至2020年11月23日)、中加颐兴定期开放债券型发起式证券投资基金(2018年12月13日-2019年12月30日)、中加聚盈四个月定期开放债券型证券投资基金(2019年5月29日至2024年5月6日)的基金经理。曾任中加科盈混合型证券投资基金的基金经理,中加邮益一年持有期混合型证券投资基金(2022年1月4日至2024年6月28日)的基金经理。2022年4月29日至2024年6月6日任中加颐兴定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理、中加聚享增盈债券型证券投资基金(2022年5月5日至2024年6月28日)的基金经理。曾任中加聚安60天滚动持有中短债债券型发起式证券投资基金基金经理。曾任中加心享灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2024年7月加入中欧基金管理有限公司,现任固收投决会委员/信用组组长/基金经理。2025年5月21日起担任中欧纯债债券型证券投资基金(LOF)的基金经理。2025年5月29日担任中欧兴盈一年定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理。现任中欧兴悦债券型证券投资基金基金经理。2025年10月14日担任中欧安悦一年定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 014474 | 中欧安悦一年定开债券发起 | 债券型-长债 | 2025-10-14 | 至今 | 100天 | 0.52% |
| 012240 | 中欧兴悦债券A | 债券型-长债 | 2025-05-29 | 至今 | 238天 | 1.13% |
| 013283 | 中欧兴盈一年定开债券发起 | 债券型-长债 | 2025-05-29 | 至今 | 238天 | -1.19% |
| 019451 | 中欧兴悦债券C | 债券型-长债 | 2025-05-29 | 至今 | 238天 | 1.79% |
| 166016 | 中欧纯债债券(LOF)C | 债券型-长债 | 2025-05-21 | 至今 | 246天 | 0.78% |
| 002592 | 中欧纯债债券(LOF)E | 债券型-长债 | 2025-05-21 | 至今 | 246天 | 1.02% |
| 013351 | 中加聚安60天滚动持有中短债发起式A | 债券型-中短债 | 2022-06-13 | 2024-06-28 | 2年又16天 | 8.72% |
| 013352 | 中加聚安60天滚动持有中短债发起式C | 债券型-中短债 | 2022-06-13 | 2024-06-28 | 2年又16天 | 8.30% |
| 015372 | 中加聚享增盈债券C | 债券型-混合二级 | 2022-05-05 | 2024-06-28 | 2年又55天 | 6.83% |
| 015371 | 中加聚享增盈债券A | 债券型-混合二级 | 2022-05-05 | 2024-06-28 | 2年又55天 | 7.77% |
| 005879 | 中加颐兴定开债券 | 债券型-长债 | 2022-04-29 | 2024-06-06 | 2年又39天 | 8.37% |
| 012472 | 中加邮益一年持有混合C | 混合型-偏债 | 2022-01-04 | 2024-06-28 | 2年又176天 | 0.64% |
| 012471 | 中加邮益一年持有混合A | 混合型-偏债 | 2022-01-04 | 2024-06-28 | 2年又176天 | 1.90% |
| 008034 | 中加科盈混合C | 混合型-偏债 | 2019-11-29 | 2022-11-08 | 2年又345天 | 18.79% |
| 008033 | 中加科盈混合A | 混合型-偏债 | 2019-11-29 | 2022-11-08 | 2年又345天 | 21.16% |
| 007062 | 中加聚盈四个月定开债C | 债券型-混合一级 | 2019-05-29 | 2024-05-06 | 4年又344天 | 27.30% |
| 007061 | 中加聚盈四个月定开债A | 债券型-混合一级 | 2019-05-29 | 2024-05-06 | 4年又344天 | 29.84% |
| 005879 | 中加颐兴定开债券 | 债券型-长债 | 2018-12-13 | 2019-12-30 | 1年又17天 | 5.23% |
| 006588 | 中加聚利纯债定开A | 债券型-长债 | 2018-11-27 | 2020-11-23 | 1年又362天 | 10.27% |
| 006589 | 中加聚利纯债定开C | 债券型-长债 | 2018-11-27 | 2020-11-23 | 1年又362天 | 9.51% |
| 006304 | 中加颐鑫纯债债券A | 债券型-中短债 | 2018-11-08 | 2021-11-15 | 3年又8天 | 9.81% |
| 006180 | 中加颐合纯债债券A | 债券型-长债 | 2018-09-13 | 2021-11-15 | 3年又64天 | 11.73% |
| 003417 | 中加丰泽纯债债券A | 债券型-长债 | 2016-12-19 | 2018-06-22 | 1年又185天 | 6.80% |
| 002533 | 中加心享混合C | 混合型-灵活 | 2016-03-29 | 2024-06-28 | 8年又93天 | 58.37% |
| 002027 | 中加心享混合A | 混合型-灵活 | 2015-12-28 | 2024-06-28 | 8年又185天 | 38.73% |
| 000915 | 中加纯债分级债券B | 债券型-长债 | 2014-12-17 | 2016-12-23 | 2年又7天 | 37.61% |
| 000914 | 中加纯债债券 | 债券型-长债 | 2014-12-17 | 2024-06-28 | 9年又196天 | 59.99% |
| 000553 | 中加纯债一年C | 债券型-长债 | 2014-03-24 | 2024-05-09 | 10年又49天 | 80.82% |
| 000552 | 中加纯债一年A | 债券型-长债 | 2014-03-24 | 2024-05-09 | 10年又49天 | 87.82% |
| 000332 | 中加货币C | 货币型-普通货币 | 2013-10-21 | 2021-01-29 | 7年又102天 | 30.06% |
| 000331 | 中加货币A | 货币型-普通货币 | 2013-10-21 | 2021-01-29 | 7年又102天 | 27.81% |
| 投资目标 | 在严格控制风险和合理保持流动性的基础上,力争为投资者谋求稳健的投资收益。 |
|---|---|
| 投资理念 | 暂无数据 |
| 投资范围 | 本基金投资于国内依法发行或上市的债券、货币市场工具,以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。 本基金主要投资于通知存款、银行定期存款、协议存款、短期融资券、中期票据、企业债、公司债、金融债、地方政府债、次级债、中小企业私募债、资产支持证券、国债、央行票据、债券回购等固定收益类资产。 本基金不直接从二级市场买入股票、权证、可转换债券等,也不参与一级市场的新股、可转换债券申购或增发新股。 |
| 投资策略 | 本基金通过对宏观经济、利率走势、资金供求、信用风险状况、证券市场走势等方面的分析和预测,采取信用策略、久期策略、收益率曲线策略、收益率利差策略、息差策略、债券选择策略等,在严格的风险控制基础上,力求实现基金资产的稳定增值。 1.信用策略 个券信用风险管理的主要依据为该证券的外、内部评级结果。信用评级包括主体信用评级、债项信用评级和评级展望,评级对象包括除国债、央行票据和政策性金融债之外的其他各类固定收益证券。 在内部评级过程中需要进行包括行业分析、企业分析、财务分析和增信措施在内的综合分析,并运用信用评级方法,结合国内主要信用评级机构的评级结果,给出内部信用评估结果和建议,并经讨论后形成信用风险评级报告并审定,经内部审定后最终确定固定收益证券的内部信用评级。同时还将进行信用评级跟踪,及时、准确的修正评级结果;若发现重大信用风险,及时应对。 本基金在信用风险内部评估时,遵循以下原则:审慎评级原则,在对主体及债项进行信用风险评级过程中,应遵循审慎的原则评估其经营状况和财务风险;定性分析与定量分析相结合的原则,经营风险评估和财务风险评估是信用分析的两大主要内容,前者采用以定性为主、定量为辅的分析方法,后者采取以定量为主、定性为辅的分析方法,在对主体及债项进行信用风险评级过程中,需综合考虑两方面的因素,综合评定;历史考察和未来预测相统一的原则:债券评级的目的是预测发行主体未来的偿债能力和违约风险,在评级过程中,需要根据其历史经营业绩、竞争优势和劣势、发展规划以及管理层的经营能力,着重考察其未来经营和现金流状况,预测和评价发行主体的营运周期、未来资本运作以及其对未来财务状况的影响。 2.久期策略 本基金根据中期的宏观经济走势和经济周期波动趋势,判断债券市场的未来走势,并形成对未来市场利率变动方向的预期,动态调整组合的久期。当预期收益率曲线下移时,适当提高组合久期,以分享债券市场上涨的收益;当预期收益率曲线上移时,适当降低组合久期,以规避债券市场下跌的风险。本基金还通过市场上不同期限品种交易量的变化来分析市场在期限上的投资偏好,并结合对利率走势的判断选择合适久期的债券品种进行投资。 3.收益率曲线策略 在确定投资组合久期后,本基金根据对市场利率变化周期以及不同期限券种供求状况等的分析,预测未来收益率曲线形状的可能变化。并针对收益率曲线形态特征确定合理的组合期限结构,包括采用集中(子弹)策略、两端(哑铃)策略和梯形(阶梯)策略等,在短期债券间进行动态调整,从债券的相对价格变化中获利。 骑乘策略是指当收益率曲线相对陡峭时,买入期限位于收益率曲线陡峭处的债券即收益率水平处于相对高位的债券,随着债券剩余期限缩短,债券的收益率水平将会较投资期初有所下降,对应的是债券价格走高,本基金通过骑乘策略获得价差收益。 4.息差策略 息差策略是指利用市场回购利率低于债券收益率的情形,通过正回购将所获得资金投资于债券的策略。市场回购利率往往低于债券的收益率,为息差交易提供了机会。本基金充分考虑市场回购资金利率与债券收益率之间的关系,选择适当的杠杆比率,谨慎实施息差策略,以提高投资组合收益水平。 5.资产支持证券投资策略 资产支持证券是指由金融机构作为发起机构,将信贷资产信托给受托机构,由受托机构向投资机构发行,以该财产所产生的现金支付其收益的证券。本基金通过对资产池结构和质量的跟踪考察、分析资产支持证券的发行条款、预估提前偿还率变化对资产支持证券未来现金流的影响,谨慎投资资产支持证券。 6.流动性策略 本基金还将从市场环境,债券发行人特征和债券特征等方面充分考察固定收益类资产的流动性风险,具体包括个券的发行方式、发行规模、交易规模、交易方式、交易场所、交易成本、交易即时性、信用评级、剩余期限、债券票息、债券复杂性等方面,充分考察固定收益类资产的流动性风险,并确定该个券投资总量的上限。 7.中小企业私募债投资策略 中小企业私募债票面利率较高、信用风险较大、二级市场流动性较差。本基金将运用基本面研究,结合公司财务分析方法对债券发行人信用风险进行分析和度量,选择风险与收益相匹配的更优品种进行投资。具体为: (1)研究债券发行人的公司背景、产业发展趋势、行业政策、盈利状况、竞争地位、治理结构等基本面信息,分析企业的长期运作风险; (2)运用财务评价体系对债券发行人的资产流动性、盈利能力、偿债能力、成长能力、现金流水平等方面进行综合评价,评估发行人财务风险; (3)利用历史数据、市场价格以及资产质量等信息,估算私募债券发行人的违约率及违约损失率; (4)考察债券发行人的增信措施,如担保、抵押、质押、银行授信、偿债基金、有序偿债安排等; (5)综合上述分析结果,确定信用利差的合理水平,利用市场的相对失衡,选择具有投资价值的品种进行投资。 |
| 分红政策 | 1.本基金在分级运作期内及分级运作期届满时,收益分配应遵循下列原则: (1)本基金不单独对纯债A与纯债B进行收益分配; (2)法律法规或监管机构另有规定的从其规定。 2.本基金转换为中欧纯债债券型证券投资基金(LOF)后,本基金收益分配应遵循下列原则: (1)基金收益分配采用现金方式或红利再投资方式(指将现金红利按除息日除权后该类别的基金份额净值为计算基准自动转为同一类别基金份额进行再投资),基金份额持有人可选择现金方式或红利再投资方式,若基金份额持有人事先未做出选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红,若基金份额持有人选择红利再投资,红利再投资的份额免收申购费用;登记在深圳证券账户的基金份额的收益分配只能采取现金红利方式,不能选择红利再投资;场外基金份额的持有人可对不同基金份额类别分别选择不同的分红方式; (2)同一类别的每一基金份额享有同等分配权; (3)在符合有关基金分红条件的前提下,基金收益每年最多分配12次,每次基金收益分配比例不低于期末可供分配利润的10%(期末可供分配利润指基金收益分配基准日资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现收益的孰低数); (4)基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配净额后不能低于初始面值; (5)分红权益登记日申请申购的基金份额不享受当次分红,分红权益登记日申请赎回的基金份额享受当次分红; (6)基金红利发放日距离收益分配基准日(即期末可供分配利润计算截至日)的时间不得超过15个工作日。 (7)法律法规或监管机构另有规定的,从其规定。 |
| 业绩比较基准 | 中债综合(全价)指数收益率 |
| 风险收益特征 | 本基金是债券型证券投资基金,属于具有中低风险收益特征的基金品种,其长期平均风险和预期收益率低于股票基金、混合基金,高于货币市场基金。 从投资者具体持有的基金份额来看,由于基金收益分配的安排,基金分级运作期内,纯债A将表现出低风险、收益稳定的明显特征,其预期收益和预期风险要低于普通的债券型基金份额;纯债B则表现出高风险、高收益的显著特征,其预期收益和预期风险要高于普通的债券型基金份额。 |
中欧纯债债券(LOF)E(002592) - 基金费率
| 管理费率 | 0.30%（每年） | 托管费率 | 0.10%（每年） | 销售服务费率 | 0.00%（每年） |
注：管理费和托管费从基金资产中每日计提。每个交易日公告的基金净值已扣除管理费和托管费，无需投资者在每笔交易中另行支付。
查看该基金申购、赎回费率信息>>
中欧纯债债券(LOF)E(002592) - 基金公告
- 中欧纯债债券型证券投资基金(LOF)2025年第4季度报告2026-01-22
- 中欧基金管理有限公司关于调整旗下部分基金持有“中微公司”股票估值方法的公告2025-12-26
- 中欧基金直销中心汇款账户信息2025-12-17
- 中欧纯债债券型证券投资基金(LOF)2025年第3季度报告2025-10-28
- 中欧基金管理有限公司关于暂停部分销售机构办理旗下基金相关销售业务的公告2025-10-18