| 基金全称 | 嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金 | 基金简称 | 嘉实致兴定开债发起式 |
| 基金代码 | 005670（前端） | 基金类型 | 债券型-长债 |
| 发行日期 | 2018年06月04日 | 成立日期 | 2018年06月08日 |
| 成立规模 | 20.101亿份 | 资产规模 | 23.58亿份（截止至：2025年09月30日） |
| 基金管理人 | 嘉实基金 | 基金托管人 | 兴业银行 |
| 管理费率 | 0.30%（每年） | 托管费率 | 0.10%（每年） |
| 销售服务费率 | --- | 最高认购费率 | 0.60%（前端） |
| 最高申购费率 | 0.80%（前端）天天基金优惠费率：0.08%（前端） | 最高赎回费率 | 1.50%（前端） |
| 基金管理费和托管费直接从基金产品中扣除，具体计算方法及费率结构请参见基金《招募说明书》 |
嘉实致兴定开债发起式(005670) - 基金经理
 | |
| 姓名 | 王立芹 |
|---|---|
| 上任日期 | 2020-12-24 |
王立芹女士:中国国籍,硕士研究生。曾任中诚信国际信用评级有限公司公司评级一部总经理、民生加银基金管理有限公司信用研究总监、中欧基金管理有限公司债券投资经理。2020年8月加入嘉实基金管理有限公司,现任职于固收投研体系。2020年10月22日至2022年6月14日任嘉实致享纯债债券型证券投资基金基金经理、2020年10月22日至2023年9月27日任嘉实致宁3个月定期开放纯债债券型证券投资基金基金经理、2020年11月3日至2024年7月5日任嘉实稳盛债券型证券投资基金基金经理、2020年11月9日至2021年10月28日任嘉实如意宝定期开放债券型证券投资基金基金经理、2020年12月24日至2025年1月23日任嘉实致业一年定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金经理、2021年7月24日至2022年8月31日任嘉实稳鑫纯债债券型证券投资基金基金经理、2021年8月11日至2024年12月27日任嘉实安泽一年定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金经理、2021年12月17日至2023年1月3日任嘉实致禄3个月定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金经理、2022年3月9日至2023年6月20日任嘉实中债3-5年国开行债券指数证券投资基金基金经理。2020年10月22日至今任嘉实信用债券型证券投资基金基金经理、2020年10月22日至今任嘉实致华纯债债券型证券投资基金基金经理、2020年12月24日至今任嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金经理、2021年7月27日至今任嘉实汇鑫中短债债券型证券投资基金基金经理、2021年8月11日至今任嘉实致盈债券型证券投资基金基金经理、2021年9月8日至今任嘉实致元42个月定期开放债券型证券投资基金基金经理、2021年9月8日至今任嘉实致泓一年定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金经理、2021年10月19日至今任嘉实商业银行精选债券型证券投资基金基金经理、2021年11月17日至今任嘉实致益纯债债券型证券投资基金基金经理、2022年3月9日至2025年6月4日任嘉实彭博国开行债券1-5年指数证券投资基金基金经理。曾任嘉实中债1-3年政策性金融债指数证券投资基金、嘉实稳瑞纯债债券型证券投资基金基金经理。2025年8月26日担任嘉实稳元纯债债券基金经理。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 003461 | 嘉实稳元纯债债券A | 债券型-长债 | 2025-08-26 | 至今 | 148天 | 0.80% |
| 011950 | 嘉实稳元纯债债券C | 债券型-长债 | 2025-08-26 | 至今 | 148天 | 0.78% |
| 022101 | 嘉实彭博国开债1-5年指数D | 指数型-固收 | 2025-04-14 | 2025-06-04 | 51天 | 0.08% |
| 021935 | 嘉实中债1-3政金债指数D | 指数型-固收 | 2025-04-10 | 2025-06-04 | 55天 | 0.17% |
| 023718 | 嘉实商业银行精选债券D | 债券型-长债 | 2025-03-24 | 至今 | 303天 | 0.87% |
| 023716 | 嘉实致盈债券D | 债券型-混合一级 | 2025-03-24 | 至今 | 303天 | 1.22% |
| 021618 | 嘉实致华纯债债券C | 债券型-长债 | 2024-07-16 | 至今 | 1年又189天 | 3.48% |
| 009772 | 嘉实彭博国开债1-5年指数A | 指数型-固收 | 2022-03-09 | 2025-06-04 | 3年又88天 | 10.96% |
| 009773 | 嘉实彭博国开债1-5年指数C | 指数型-固收 | 2022-03-09 | 2025-06-04 | 3年又88天 | 10.54% |
| 008016 | 嘉实中债3-5年国开债指数C | 指数型-固收 | 2022-03-09 | 2023-06-20 | 1年又103天 | 3.65% |
| 008015 | 嘉实中债3-5年国开债指数A | 指数型-固收 | 2022-03-09 | 2023-06-20 | 1年又103天 | 3.74% |
| 007986 | 嘉实致禄3个月定期纯债债券 | 债券型-长债 | 2021-12-17 | 2023-01-03 | 1年又17天 | 1.78% |
| 009294 | 嘉实致益纯债债券 | 债券型-长债 | 2021-11-17 | 至今 | 4年又66天 | 13.13% |
| 007021 | 嘉实中债1-3政金债指数A | 指数型-固收 | 2021-11-17 | 2025-06-04 | 3年又200天 | 10.63% |
| 007022 | 嘉实中债1-3政金债指数C | 指数型-固收 | 2021-11-17 | 2025-06-04 | 3年又200天 | 10.12% |
| 007670 | 嘉实商业银行精选债券A | 债券型-长债 | 2021-10-19 | 至今 | 4年又95天 | 12.38% |
| 007589 | 嘉实致元42个月定期债券 | 债券型-长债 | 2021-09-08 | 至今 | 4年又136天 | 14.34% |
| 011079 | 嘉实致泓一年定期纯债债券 | 债券型-长债 | 2021-09-08 | 至今 | 4年又136天 | 14.80% |
| 006450 | 嘉实致盈债券A | 债券型-混合一级 | 2021-08-11 | 至今 | 4年又164天 | 14.39% |
| 009600 | 嘉实安泽一年定开债纯债 | 债券型-长债 | 2021-08-11 | 2024-12-27 | 3年又139天 | 15.15% |
| 007530 | 嘉实汇鑫中短债C | 债券型-中短债 | 2021-07-27 | 至今 | 4年又179天 | 13.62% |
| 007529 | 嘉实汇鑫中短债A | 债券型-中短债 | 2021-07-27 | 至今 | 4年又179天 | 14.87% |
| 002991 | 嘉实稳鑫纯债债券 | 债券型-长债 | 2021-07-24 | 2022-08-31 | 1年又38天 | 4.46% |
| 159926 | 嘉实中证中期国债ETF | 指数型-固收 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | 1.18% |
| 003056 | 嘉实稳泽纯债债券A | 债券型-长债 | 2020-12-28 | 2021-01-05 | 8天 | 0.22% |
| 007589 | 嘉实致元42个月定期债券 | 债券型-长债 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | 1.72% |
| 000088 | 嘉实中证金边国债ETF联接C | 指数型-固收 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | -0.11% |
| 009773 | 嘉实彭博国开债1-5年指数C | 指数型-固收 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | 1.57% |
| 008016 | 嘉实中债3-5年国开债指数C | 指数型-固收 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | 2.04% |
| 000087 | 嘉实中证金边国债ETF联接A | 指数型-固收 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | 0.04% |
| 004066 | 嘉实稳熙纯债债券 | 债券型-长债 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | 1.39% |
| 008015 | 嘉实中债3-5年国开债指数A | 指数型-固收 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | 2.09% |
| 007670 | 嘉实商业银行精选债券A | 债券型-长债 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | 1.20% |
| 002550 | 嘉实稳荣债券 | 债券型-长债 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | 2.37% |
| 009772 | 嘉实彭博国开债1-5年指数A | 指数型-固收 | 2020-12-28 | 2021-06-28 | 182天 | 1.60% |
| 005670 | 嘉实致兴定开债发起式 | 债券型-长债 | 2020-12-24 | 至今 | 5年又29天 | 19.12% |
| 008648 | 嘉实致业一年定期纯债债券 | 债券型-长债 | 2020-12-24 | 2025-01-23 | 4年又31天 | 16.45% |
| 002548 | 嘉实稳瑞纯债债券 | 债券型-长债 | 2020-11-09 | 2025-06-21 | 4年又225天 | 16.46% |
| 000115 | 嘉实如意宝定期债券C | 债券型-长债 | 2020-11-09 | 2021-10-28 | 353天 | 2.87% |
| 000113 | 嘉实如意宝定期债券A/B | 债券型-长债 | 2020-11-09 | 2021-10-28 | 353天 | 3.26% |
| 002749 | 嘉实稳盛债券 | 债券型-混合二级 | 2020-11-03 | 2024-07-05 | 3年又245天 | 1.90% |
| 070026 | 嘉实信用债券C | 债券型-混合一级 | 2020-10-22 | 至今 | 5年又92天 | 20.05% |
| 007716 | 嘉实致华纯债债券A | 债券型-长债 | 2020-10-22 | 至今 | 5年又92天 | 20.62% |
| 008620 | 嘉实致宁3个月定开纯债债券 | 债券型-长债 | 2020-10-22 | 2023-09-27 | 2年又340天 | 8.28% |
| 070025 | 嘉实信用债券A | 债券型-混合一级 | 2020-10-22 | 至今 | 5年又92天 | 22.27% |
| 006841 | 嘉实致享纯债债券 | 债券型-长债 | 2020-10-22 | 2022-06-14 | 1年又235天 | 7.14% |
 | |
| 姓名 | 张文佳 |
|---|---|
| 上任日期 | 2025-01-17 |
张文佳女士:中国国籍,硕士研究生。曾任中欧基金管理有限公司宏观及债券策略研究助理、债券投资基金经理助理。2020年8月加入嘉实基金管理有限公司固收投研体系,任基金经理助理。2020年11月13日至2022年6月14日担任嘉实彭博巴克莱国开行债券1-5年指数证券投资基金基金经理助理。2020年12月25日至2022年6月14日担任嘉实稳泽纯债债券型证券投资基金、嘉实稳荣债券型证券投资基金、嘉实致元42个月定期开放债券型证券投资基金、嘉实稳熙纯债债券型证券投资基金基金经理助理。2021年9月29日至2022年6月14日担任嘉实安泽一年定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金经理助理。2022年6月14日起担任嘉实致享纯债债券型证券投资基金基金经理。2023年2月1日起任嘉实致盈债券型证券投资基金基金经理。曾任嘉实致宁3个月定开纯债债券基金、嘉实致华纯债债券基金、嘉实致禄3个月定期纯债债券基金、嘉实致兴定期纯债债券基金、嘉实中债1-3政金债指数基金、嘉实中债3-5年国开债指数基金、嘉实商业银行精选债券型证券投资基金、嘉实汇鑫中短债债券型证券投资基金基金经理助理。2024年12月27日起任嘉实致裕纯债债券型证券投资基金、嘉实安泽一年定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金经理。2025年1月17日起任嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金经理。2025年1月23日起担任嘉实致业一年定期纯债债券基金经理。2025年1月23日至今任嘉实致业一年定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金经理。2025年8月6日担任嘉实中证同业存单AAA指数7天持有期证券投资基金基金经理。
| 基金代码 | 基金名称 | 基金类型 | 起始时间 | 截止时间 | 任职天数 | 任职回报 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 015861 | 嘉实中证同业存单AAA指数7天持有期 | 指数型-固收 | 2025-08-06 | 至今 | 168天 | 0.54% |
| 023716 | 嘉实致盈债券D | 债券型-混合一级 | 2025-03-24 | 至今 | 303天 | 1.22% |
| 008648 | 嘉实致业一年定期纯债债券 | 债券型-长债 | 2025-01-23 | 至今 | 363天 | 1.65% |
| 005670 | 嘉实致兴定开债发起式 | 债券型-长债 | 2025-01-17 | 至今 | 1年又4天 | 1.13% |
| 009600 | 嘉实安泽一年定开债纯债 | 债券型-长债 | 2024-12-27 | 至今 | 1年又25天 | 0.56% |
| 019047 | 嘉实致裕纯债债券 | 债券型-长债 | 2024-12-27 | 至今 | 1年又25天 | 0.35% |
| 006450 | 嘉实致盈债券A | 债券型-混合一级 | 2023-02-01 | 至今 | 2年又355天 | 10.24% |
| 006841 | 嘉实致享纯债债券 | 债券型-长债 | 2022-06-14 | 至今 | 3年又222天 | 11.37% |
| 投资目标 | 本基金在严格控制风险的前提下,通过积极主动的投资管理,力争实现基金资产的长期稳健增值。 |
|---|---|
| 投资理念 | 暂无数据 |
| 投资范围 | 本基金主要投资于国债、金融债、企业债、公司债、次级债、地方政府债、可分离交易可转债的纯债部分、央行票据、短期融资券、超短期融资券、中期票据、中小企业私募债等债券,以及资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款(包括协议存款、定期存款及其他银行存款)、现金等,以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。本基金不投资于股票、权证等资产,也不投资于可转换债券(可分离交易可转债的纯债部分除外)、可交换债券。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。 |
| 投资策略 | 1、封闭期投资策略 (1)债券投资策略 本基金通过综合分析国内外宏观经济态势、利率走势、收益率曲线变化趋势和信用风险变化等因素,并结合各种固定收益类资产在特定经济形势下的估值水平、预期收益和预期风险特征,在符合本基金相关投资比例规定的前提下,决定组合的久期水平、期限结构和类属配置,并在此基础之上实施积极的债券投资组合管理,以获取较高的投资收益。 1)利率策略 本基金将通过对宏观经济变量和宏观经济政策进行分析,积极主动的预测未来的利率趋势。组合久期是反映利率风险最重要的指标,本基金管理人将根据相关因素的研判调整组合久期。如果预期利率下降,本基金将增加组合的久期,以较多地获得债券价格上升带来的收益;反之,如果预期利率上升,本基金将缩短组合的久期,以减小债券价格下降带来的风险。 2)信用债券投资策略 本基金通过承担适度的信用风险来获取信用溢价,主要关注个别债券的选择和行业配置两方面。在定性与定量分析结合的基础上,通过自下而上的策略,在信用类固定收益金融工具中进行个债的精选,结合适度分散的行业配置策略,构造和优化组合。 通过采用“嘉实信用分析系统”的信用评级和信用分析,包括宏观信用环境分析、行业趋势分析、管理层素质与公司治理分析、运营与财务状况分析、债务契约分析、特殊事项风险分析等,依靠嘉实信用分析团队及嘉实中央研究平台的其他资源,深入分析挖掘发债主体的经营状况、现金流、发展趋势等情况,严格遵守嘉实信用分析流程,执行嘉实信用投资纪律。 ① 个别债券选择 首先,本基金依据“嘉实信用分析系统”的研究成果,执行“嘉实投资备选库流程”,生成或更新买入信用债券备选库,强化投资纪律,保护组合质量。 其次,本基金主要从信用债券备选库中选择或调整个债。本基金根据个债的类属、信用评级、收益率(到期收益率、票面利率、利息支付方式、利息税务处理)、剩余期限、久期、凸性、流动性(发行总量、流通量、上市时间)等指标,结合组合管理层面的要求,决定是否将个债纳入组合及其投资数量。 再有,因信用改善而支持本基金投资的个债信用指标可以包括但不限于:更稳定或增强的现金流、通过自由现金流增强去杠杆的财务能力、资产估值更利于支持债务、更强大的公司管理、更稳定或更高的市场占有率、更易于获得资金等;个债因信用恶化而支持本基金卖出的指标可以包括但不限于:发债企业出现坏于分析师预期的情况、发债企业没有去杠杆的财务能力、发债企业覆盖债务的资产减少、发债企业市场竞争地位恶化、发债企业获得资金的途径减少、发债企业发生管理层的重大变化、个债已达到本基金对其设定的目标价格、本基金对该个债评估的价格上行空间有限等。 ② 行业配置 宏观信用环境变化,影响同一发债人的违约概率,影响不同发债人间的违约相关度,影响既定信用等级发债人在信用周期不同阶段的违约损失率,影响不同信用等级发债人的违约概率。同时,不同行业对宏观经济的相关性差异显著,不同行业的潜在违约率差异显著。本基金借助“嘉实信用分析系统”及嘉实中央研究平台,基于深入的宏观信用环境、行业发展趋势等基本面研究,运用定性定量模型,在自下而上的个债精选策略基础上,采取适度分散的行业配置策略,从组合层面动态优化风险收益。 ③ 信用风险控制措施 本基金实施谨慎的信用评估和市场分析、个债和行业层面的分散化投资策略,当发债企业的基本面情况出现恶化时,运用“尽早出售(first sale, best sale)”策略,控制投资风险。 本基金使用各信用级别持仓量、行业分散度、组合持仓分布、各项重要偿债指标范围等描述性统计指标,还运用VaR、Credit Metrics、Credit Portfolio Views等模型,估计组合在给定置信水平和事件期限内可能遭受的最大损失,以便有效评估和控制组合信用风险暴露。 3)期限结构配置策略 本基金对同一类属收益率曲线形态和期限结构变动进行分析,在给定组合久期以及其他组合约束条件的情形下,通过嘉实债券组合优化数量模型,确定最优的期限结构。本基金期限结构调整的配置方式包括子弹策略、哑铃策略和梯形策略。 4)骑乘策略 本基金将采用骑乘策略增强组合的持有期收益。当债券收益率曲线比较陡峭时,也即相邻期限利差较大时,可以买入期限位于收益率曲线陡峭处的债券,也即收益率水平处于相对高位的债券,随着持有期限的延长,债券的剩余期限将会缩短,债券的收益率水平将会较投资期初有所下降,对应的将是债券价格的走高,而这一期间债券的涨幅将会高于其他期间,这样就可以获得丰厚的价差收益即资本利得收入。 5)息差策略 本基金将利用回购利率低于债券收益率的情形,通过正回购将所获得的资金投资于债券,利用杠杆放大债券投资的收益。 6)中小企业私募债券投资策略 本基金将通过对中小企业私募债券进行信用评级控制,通过对投资单只中小企业私募债券的比例限制,严格控制风险,对投资单只中小企业私募债券而引起组合整体的利率风险敞口和信用风险敞口变化进行风险评估,并充分考虑单只中小企业私募债券对基金资产流动性造成的影响,通过信用研究和流动性管理后,决定投资品种。 基金投资中小企业私募债券,基金管理人将根据审慎原则,制定严格的投资决策流程、风险控制制度和信用风险、流动性风险处置预案,以防范信用风险、流动性风险等各种风险。 (2)资产支持证券投资策略 本基金将在国内资产证券化产品具体政策框架下,通过宏观经济、提前偿还率、资产池结构及资产池资产所在行业景气变化等因素的研究,对个券进行风险分析和价值评估后选择风险调整后收益高的品种进行投资。本基金将严格控制资产支持证券的总体投资规模并进行分散投资,以降低流动性风险。 2、开放期投资策略 开放期内,本基金为保持较高的组合流动性,方便投资人安排投资,在遵守本基金有关投资限制与投资比例的前提下,将通过合理配置组合期限结构等方式,积极防范流动性风险,在满足组合流动性需求的同时,尽量减小基金净值的波动。 |
| 分红政策 | 1、在符合有关基金分红条件的前提下,本基金可以进行收益分配,本基金每年收益分配次数最多为12次,每份基金份额每次收益分配比例不得低于收益分配基准日每份基金份额可供分配利润的20%,若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配; 2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值;即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值; 4、每一基金份额享有同等分配权; 5、法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。 在不违反法律法规规定及基金合同约定的前提下,基金管理人可对基金收益分配原则和支付方式进行调整,不需召开基金份额持有人大会。 |
| 业绩比较基准 | 中债总全价指数收益率 |
| 风险收益特征 | 本基金为债券型证券投资基金,风险与收益高于货币市场基金,低于股票型基金、混合型基金。 |
嘉实致兴定开债发起式(005670) - 基金费率
| 管理费率 | 0.30%（每年） | 托管费率 | 0.10%（每年） | 销售服务费率 | --- |
注：管理费和托管费从基金资产中每日计提。每个交易日公告的基金净值已扣除管理费和托管费，无需投资者在每笔交易中另行支付。
| 适用金额 | 适用期限 | 原费率| 天天基金优惠费率 |
|---|---|---|
| 小于100万元 | --- | 0.60% |
| 大于等于100万元，小于300万元 | --- | 0.40% |
| 大于等于300万元，小于500万元 | --- | 0.20% |
| 大于等于500万元 | --- | 每笔1000元 |
嘉实致兴定开债发起式(005670) - 基金公告
- 嘉实基金管理有限公司关于旗下基金持有停牌股票估值调整的公告2026-01-16
- 嘉实基金2026年1月10日凌晨1点~8点暂停直销服务通知2026-01-08
- 嘉实基金管理有限公司关于旗下基金持有停牌股票估值调整的公告2025-12-23
- 嘉实基金管理有限公司关于旗下基金持有停牌股票估值调整的公告2025-11-27
- 关于嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金第二十六个开放期开放申购、赎...2025-11-20