还能再涨20%？二季度规模大增72%的基金经理也加仓了这个方向！

　　7月16日，消费电子板块涨幅居前，带领创业板指反攻。

　　在美股苹果股价创历史新高以及多家公司业绩预喜之际，苹果产业链表现强势，歌尔股份、蓝思科技、立讯精密等消费电子个股涨幅居前。

　　（图片来源：东方财富APP，统计截至2024/7/16，不作投资推荐）

　　消息面上，摩根士丹利把苹果公司列为了首选股，摩根士丹利认为，苹果公司人工智能平台的推出将引发用户升级智能手机、平板电脑和电脑的热潮。摩根士丹利此前预计苹果未来两年每年将售出2.3亿至2.35亿部iPhone，现在将苹果的股票目标价从216美元上调至273美元。

　　而苹果股价在3个月的时间已经从163美元涨到了现在的234美元，涨幅超过了43%，如果按照摩根士丹利的目标价，还能再涨17%。

　　（图片来源：东方财富APP，统计截至2024/7/16，不作投资推荐）

　　由于科技板块年内的突出表现，不少科技基金也在年内取得了超过20%的正收益。

　　（数据来源：东方财富Choice数据、银河证券，年内涨跌幅统计区间：2024/1/1~2024/7/15，成立以来涨跌幅统计截至2024/7/15，具体基金的相关风险、基金经理变更等情况详见各基金法律文件及公告，历史数据不代表未来，不作投资推荐）

　　刘海元二季度规模大增，加仓消费电子

　　而其中，东吴基金经理刘海元因为年内踩中科技板块上涨的出色表现，开始走进了大家的视野。正值二季报披露之际，刘海元二季度的操作和对后市的看法也公之于众。

　　从规模来看，二季报显示，东吴移动互联混合基金A、C份额的合计规模从一季度末的21.52亿元快速增加至37.05亿元，大增72.17%。

　　（数据来源：东方财富Choice数据，统计区间：2021/6/30~2024/6/30，不作投资推荐）

　　从二季度的操作来看，刘元海提升了权益仓位，东吴移动互联混合基金的权益仓位由一季度末的89.67%提升至91.1%。

　　二季度东吴移动互联混合基金的前十大重仓股变动非常大，一季度的第一大重仓股德赛西威已经掉出了排名前十的行列，A股果链龙头立讯精密一跃成为本季的第一大重仓股。

　　歌尔股份、工业富联等消费电子类股票也成了刘海元的新晋“心头好”。

　　（数据来源：东方财富Choice数据，统计截至2024/6/30，不作投资推荐）

　　刘元海表示，一季度末，东吴移动互联混合基金以AI算力及应用、电子半导体以及汽车智能化三大方向配置为主，其中AI算力配置比例相对较高。

　　刘元海也解释了自己加大电子半导体配置的原因，主要是判断A股电子半导体或许处在一个盈利底、估值底和位置底的“三重底”阶段，也许将迎来一个电子半导体中长期投资机会。

　　在二季报中，刘元海也详细谈到了自己对于后市和行业机会的看法。

　　他表示，当前上证指数在3000点附近，A股市场可能处在历史相对底部区域，中长期投资价值有望比较明显。“我们对2024年下半年A股市场行情相对比较乐观，认为可能存在结构性投资机会，重点关注科技和红利资产的投资机会。”

　　具体而言，由于这一轮全球科技创新驱动力来自于AI，因此他认为未来科技股投资策略核心点或是拥抱AI，谁的AI含量高，谁的投资机会或许就比较大。去年至今AI算力表现比较强，未来AI算力需求有望保持快速增长态势，AI算力或许仍然存在投资机会。

　　其实刘元海是一位有着超11年公募基金管理经验的老将，2004年初就开始研究科技股，在2011年正式担任基金经理后，就专注于科技成长板块。

　　不过因为投资主要覆盖科技行业，包括电子、计算机、传媒以及新能源汽车产业等板块，所以波动会比较大。

　　对于押注单一行业的基金还是要注意风险，可以选择不同风格的行业基金低位布局，均衡配置。

　　沙特ETF上市首日大涨，如何布局海外

　　7月16日，还有一大热点来自于沙特ETF。上市首日，南方基金和华泰柏瑞的两只沙特ETF午后双双触及涨停，成交额合计近50亿元。

　　（图片来源：东方财富APP，统计截至2024/7/16，不作投资推荐）

　　对于首日的大涨，华泰柏瑞基金发布公告提示了风险，提示投资者关注二级市场交易价格溢价风险，如果盲目投资，可能遭受重大损失。

　　我们也梳理一些海外不同市场的场内ETF和场外QDII供小伙伴参考。

　　（数据来源：东方财富Choice数据、银河证券，规模统计截至2024/3/31，具体基金的相关风险、基金经理变更等情况详见各基金法律文件及公告，历史数据不代表未来，不作投资推荐）

　　不过，ETF因为是场内基金，波动非常大，又是海外市场，汇率会有波动，不少ETF也会因为持续的上涨存在溢价风险。

　　一般来说，因为投资海外市场的基金存在外汇额度限制，当基金公司的外汇额度用尽时，会暂停场外申购，导致投资者只能通过场内ETF交易购买，这会导致场内ETF出现溢价，另外，因为有时差、汇率波动等因素也会影响海外基金的净值和交易价格，进而导致溢价或折价现象。

　　并且投资ETF需要有股票账户进行交易，相比而言，天天基金APP上可以直接选择场外QDII基金进行投资，会更方便一些。

　　不过投资前同样要了解QDII基金的风险以及投资方向，可以通过海内外不同市场的基金均衡配置来分散风险。

(责任编辑：138)