博时专精特新主题混合A：2025年第三季度利润4565.54万元 净值增长率21.03%

　　AI基金博时专精特新主题混合A（014232）披露2025年三季报，第三季度基金利润4565.54万元，加权平均基金份额本期利润0.2292元。报告期内，基金净值增长率为21.03%，截至三季度末，基金规模为2.3亿元。

　　该基金属于偏股混合型基金。截至10月27日，单位净值为1.33元。基金经理是郭晓林和刘玉强。

　　基金管理人在三季报中表示，本基金作为旗帜鲜明的专精特新主题基金，将大部分非现金资产配置于工信部公示的专精特新“小巨人”上市企业。这类企业具有鲜明的特征，市值相对较小，尚处于成长培育阶段，业务稳定性较成熟大型企业存在差距，这导致其股票价格波动较大。在市场风险偏好较低、追求确定性收益的环境下，专精特新企业面临一定挑战；但当市场风险偏好回升时，这类企业往往又可能受益。专精特新小巨人企业的评选较为严格，是各细分行业的龙头，这些公司成长空间较大，盈利能力较强，有一定的投资价值。许多企业深度参与机器人、AI 等新兴产业的核心产业链，将有望受益于相关产业的快速发展。同时，由于这类企业的机构覆盖度相对较低，市场定价尚未充分反映其内在价值，为主动管理型基金创造了获取超额收益的机会。专精特新"小巨人"企业内部大小市值股票的表现在 8 月上旬发生了较大切换，本基金在一定程度上控制了市值偏离，整体上把握住了产业增长红利。

　　截至10月27日，博时专精特新主题混合A近三个月复权单位净值增长率为15.73%，位于同类可比基金295/621；近半年复权单位净值增长率为39.31%，位于同类可比基金164/619；近一年复权单位净值增长率为56.91%，位于同类可比基金69/611；近三年复权单位净值增长率为56.08%，位于同类可比基金50/518。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.8398，位于同类可比基金75/518。

　　截至10月27日，基金近三年最大回撤为33.77%，同类可比基金排名214/513。单季度最大回撤出现在2024年一季度，为32.47%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为84.13%，同类平均为85.65%。2024年三季度末基金达到91.33%的最高仓位，2022年一季度末最低，为72.35%。

　　截至2025年三季度末，基金规模为2.3亿元。

　　截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是中科曙光、瑞芯微、拓荆科技、远方信息、菱电电控、雷迪克、华骐环保、南大光电、鼎泰高科、宏景科技。

　　核校：孙萍

（文章来源：中国证券报·中证网）

(原标题：博时专精特新主题混合A：2025年第三季度利润4565.54万元 净值增长率21.03%)

(责任编辑：system)